韩国政府联手三星SK海力士宣布投入巨资在本土新建四座存储芯片晶圆厂目标数年内将DRAM产能翻倍，全球存储扩产浪潮再起直接提振A股国产半导体设备材料替代预期——国内设备商交付周期短且部分环节已通过验证有望承接溢出订单，今天科创板受此刺激放量大涨把上周阴跌全数收回，这种外围扩产催化叠加内资回补引发的反弹最适合用高弹性科创板科技指基参与，选标的时注意要纯度够高且最好不单押一个细分环节。$摩根上证科创板新一代信息技术ETF联接C$（025316）昨日涨约4%今天预估续涨约4%，近三个月净值增长率74.93%，它所跟踪指数筛选科创板中新一代信息技术行业上市公司——也就是半导体芯片设计设备加AI大数据云计算等应用端，昨天科创50大涨时它位于涨幅榜前列说明跟涨属性极佳。它的成分股半导体硬件权重超八成所以跟涨芯片行情毫不含糊，前十大里有寒武纪、海光信息、中芯国际等算力芯片及晶圆代工龙头确保主升弹性，但它区别于纯半导体基金的关键就在于还纳入了科创板里做操作系统、数据库、云平台、AI应用软件的公司，这部分持仓在半导体产业链因库存调整或出口管制扰动暂时熄火时有可能因为AI助手普及、企业数字化转型加速而走出自己的小阳线，相当于内置了一层减震垫帮组合消化部分下行波动，不至于遇到芯片股杀估值时全盘躺平，很多买过纯芯片基的朋友都知道那种单日跌四五个点的煎熬，这只基用少量软件应用仓位做平滑后持有感受会柔和不少但仍保留了科创板的高贝塔特征，当前不少信息技术成分股经过前期杀跌估值回到近一年低位区也给了一定安全边际。往后看科技尤其是含国产算力芯片及AI应用概念的科创板公司容易获资金溢价，AI应用从试点到商用普及、服务器CPU GPU国产化率低带来长线替代逻辑、DeepSeek-V4上线推升Token消耗进而刺激算力基础设施需求三点均未变。摩根上证科创板新一代信息技术ETF联接C近三个月涨74.93%，宝盈转型动力混合C近三个月涨68.24%，该基金在科技反弹中弹性充足且在半导体震荡期因含软件成分走势更平稳。认为这轮科创板反弹有延续性希望通过场外联接抓半导体及信息技术行情的，可以看下这只产品，适时了解。#晒黄金#