• 最近访问:
发表于 2022-09-06 12:00:09 股吧网页版 发布于 中国
国投瑞银信息消费混合2022年度中报-报告期内基金投资策略和运作分析
去年底在接手本基金后,基于过去自己在农业、食品饮料、医药、零售、轻工、有色等行业的研究积累,对持仓结构做了相应调整。上半年整体持仓风格变化不大,重点布局了景气反转的猪周期板块、疫情受损的消费、医疗等子行业,未来一方面会努力扩大自己能力圈,另一方面严格遵循不熟少做、不懂不做原则,立足于中长期业绩来构建组合,尽量多做中长期正确的事情。
投资决策方面,还是延续了之前的框架体系,首先是找寻符合三类特征之一的细分子行业:1)行业格局稳定,龙头份额集中且有一定定价权;2)低渗透率、高增长,所有参与者长期都能受益;3)带一定成长属性的周期行业,困境反转。在这三类子行业中通过自下而上的个股研究,组建长期跟踪的核心股票池,然后通过对核心池标的景气、质地和估值三个维度的综合评估,挑选阶段最优解,完成投资组合的动态构建。
资金运作方面,仓位大部分时间波动不大,基本集中在90%附近,回撤靠个股选择来尽量控制。行业集中度阶段会比较高,对长期跟踪看好的方向觉得要有足够力度的配置才有意义,看好却只买一点点是自欺欺人。
郑重声明:用户在社区发表的所有信息将由本网站记录保存,仅代表作者个人观点,与本网站立场无关,不对您构成任何投资建议,据此操作风险自担。请勿相信代客理财、免费荐股和炒股培训等宣传内容,远离非法证券活动。请勿添加发言用户的手机号码、公众号、微博、微信及QQ等信息,谨防上当受骗!
发表于 2022-09-13 13:43:49 发布于 浙江
水平还是有点差,希望继续努力
作者:您目前是匿名发表   登录 | 5秒注册 作者:,欢迎留言 退出发表新主题
温馨提示: 1.根据《证券法》规定,禁止编造、传播虚假信息或者误导性信息,扰乱证券市场;2.用户在本社区发表的所有资料、言论等仅代表个人观点,与本网站立场无关,不对您构成任何投资建议。用户应基于自己的独立判断,自行决定证券投资并承担相应风险。《东方财富社区管理规定》

扫一扫下载APP

扫一扫下载APP
信息网络传播视听节目许可证:0908328号 经营证券期货业务许可证编号:913101046312860336 违法和不良信息举报:021-61278686 举报邮箱:jubao@eastmoney.com
沪ICP证:沪B2-20070217 网站备案号:沪ICP备05006054号-11 沪公网安备 31010402000120号 版权所有:东方财富网 意见与建议:4000300059/952500