2023年二季度A股市场震荡下行,万得全A下跌3.20%,主要指数普遍下跌,沪深300下跌5.15%,中证500下跌5.38%,中证1000下跌3.98%。涨幅靠前的行业包括通信、传媒、家用电器等,TMT风格占优;跌幅较大的行业包括商贸零售、食品饮料、建筑建材等,顺周期回调。
国内经济一季度受益于补偿消费与修复生产,二季度前两个月社会消费品零售总额实现双位数增长,其中汽车销量增速更高,主要得益于低基数的贡献。而制造业PMI环比回落,工业企业利润总额同比负增长,地产销售及投资数据不佳,稳增长面临一定压力。出口相对稳健,区域结构发生明显变化。
本基金仓位维持稳定,行业配置方向二季度以制造、科技板块为主,包括电动智能汽车、新能源、物联网、机械设备等方向,关注地产产业链。个股选择优先考虑公司基本面,兼顾估值性价比。我们将继续投资优秀的上市公司,并且伴随企业成长,谋求基金资产的稳定增值。