熊市买股，牛市买债，这样的理论其实还是挺深刻的，不少小伙伴，在红色的7月交易个股的时候，依旧是没有赚到钱，但是赚钱机会我们闭上眼睛回忆一下，好像每个离我们都很近，但是等自己操作的时候又很远。

昨天看完了我的文章更新，甚至一度觉得，好像自己更适合基金定投。

但是面对lisa的实盘里的基金，最近的收益也是在回撤，毕竟市场是在回撤的，所以收益回撤也很正常。

就想要确定的收益？那我建议最好直接买债券基金，尤其是在现在这个“半牛市”状态下，买债券基金。

一、债券基金的平均收益有多少？

近五年债券基金的平均收益有5-6%，然后在牛市各种股票大涨的时候有8-12%的平均收益，而在熊市的时候，下跌最惨不会超过12%。

长期来看，债券基金的收益性还是稳定的。

二、债券基金择时买入、定投，哪种更适合普通人？

债券基金本身的收益性吧，不是非常的理想，毕竟不是暴涨暴跌的，所以在跌幅小的时候，我们可以定投一些，但是没有大的波动就没有平摊成本的必要了啊，而且对比指数基金，可以说波动都可以忽略不计。

平心而论，债券基金更适合一次性的买入。

但是我却选择债券基金定投，为啥呢？

1、攒钱。

定投其实就是攒钱，只是这个收益率固定，当做是每个月的定存了。

2、平衡股债比例。

举例子：

每个月定投的规模定的是1000元，但是很显然最近已经涨幅很好了，为了避免股票类资产买在高位，调整：

股票定投比例为4，

债券比例为6。

随着市场的变化，继续买不同比例的定投份额，虽然是一千块，但是当股票便宜的时候，就买指数，当股票贵的时候就买债券，适度的平衡，能让资产配置，收益性更好。

3、被逼无奈？其实是强制定存啊！

选择定投，还有一个关键性的原因，每个家庭的支出其实都是固定的，收入也是一样的固定，如果你买了这个，就买不了那个，所以当工资按月发放的时候，你是攒几万块，择时买入债券基金？

这个操作本身就不现实，平时是放在货币基金等着攒成大票吗？工薪阶层买债基不是因为没有钱，而是因为现金流就是简单的“月薪”，所以我们在选择债基的时候，也只能选择月投。

4、存量资金，最好也不要一次性买入

啥是存量资金？就是你手上剩下的闲钱，如果定投，站岗的肯定多，所以一旦确定了股票和债券的比例，还是要择时的进行调整的。

比如每年或者每个季度，发绩效了，一次一万块，可以平衡一下股票和债券的比例，方法同第二点，只是在总量上进行调整，按照年龄进行配置。

举个简单的例子：

韩梅梅，女，30岁，单身，有房有车，每月基金定投2000元，每个月季度有一万块的绩效奖金，那应该如何买债券基金呢？

（1）整体股债的比例：股票类基金7：债券类基金3；

（2）每月定投的比例：股票类基金1400元；债券类基金600元；

（3）绩效分配比例：控制股票和债券的总量，如现在投资账户中股票为11万股票，4万债券，按照7:3的比例来划分，就应该是总资产10+5+1=16万的总数。

然后按7:3的比例进行划分，股票类基金的比例为16*0.7=11.2万元，债券类基金的比例为16*0.3=4.8万元

那么就应该在股票基金中，投2000元，在债券基金中，投资8000元。

如果按月按比例投，为啥还会有不平衡的地方呢？

股票和债券的收益会随着行情的变化而高低不平，不是稳步进展的，所以就要按照自己的规则进行一顿解析，哈哈哈，如果觉得难的话，可以一年的年底，平衡一次，不需要经常调整仓位啥的，避免手续费的浪费。

好了，拿出你的计算器，算一下，自己的股债比例配置，合理不，小学奥数，