上一篇纯文字总结和回顾了下近期市场，这篇把收集的资料（图片）归纳一下，所谓“有图有真相”嘛。另外还有几点关于军工、芯片、医疗板块的补充。

一、市场总体情况可以从北向资金最近一周流向情况来观察一下。

近一周北向资金净买入金额排名靠前的板块：汽车行业、电子元件、食品饮料等；净卖出靠前的板块：家电行业、水泥建材、保险、地产等。其中可以印证我们所说的地产和大金融比较弱势，食品饮料板块较好。

二、基金三季报持仓情况

上图主要统计了管理规模2000亿以上的前8大基金公司如易方达、广发、汇添富等三季报持仓情况，可以看出第一重仓行业中8家基金公司有5家都是食品饮料行业。

另外从前三大重仓行业中可以看出，电力设备及新能源行业也是8家头部基金公司比较集中持有的。

结论是，电力设备及新能源行业、食品饮料行业可以在目前相对弱势的大盘环境中，分别作为进攻和防御的两大板块。（也就是上篇文章最后所说的）

三、食品饮料板块

食品饮料板块的细分子板块如下：

从上图中对几个食品子板块现状的分析来看，调味品、乳品有“布局良机”、“配置价值”，速冻食品、猪肉有望进入景气周期（猪肉景气可能更晚一点）

上图是食品饮料板块代表性个股的二、三季度公募基金持仓变化情况，其中明显看出乳制品龙头和调味品龙头有明显增持。大概是因为这两样消费品有一定的涨价预期从而改善利润。

上图以乳制品为例，可见原奶价格近期不断上升，印证了其涨价预期。

下面简单补充说几个板块：芯片、军工、医疗。

一、芯片（半导体）

上面几张图分别可以看出：半导体板块估值从历史高位逐级回落到合理估值区间；半导体ETF份额从8月底开始逐渐增加；半导体板块日线级别K线从下跌趋势企稳反弹。

蔡经理的诺安成长作为芯片半导体板块的代表性基金近一个月也有明显的反弹。

二、军工

军工板块最近一周有明显的上涨，主要是得益于三季报业绩良好和高景气。下图：军工行业前十大重仓股市值环比提升。

三、医疗

医疗板块主要受到近期高瓴减持“眼茅”、“牙茅”以及集采影响下跌，之前比较热点的CXO、CRO也有下跌。

（来源：苍茫中点灯的财富号 2021-11-08 12:32） [点击查看原文]