#新质生产力被反复提及,如何掘金相关产业?#
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昨天我们聊了煤炭,今天我们重点聊聊新能源车。上周新能源车板块迎来上涨,中证新能源汽车指数(399976.SZ)上一周(2.26-3.01)上涨4.82%。(数据来自wind)
上周我们也说了,其实短期市场的情绪是比较好的,像新能源车这类板块,反弹的力度并不大,假如情绪继续高歌,板块也有机会迎来一定的补涨行情。
尽管两会期间市场往往会有诸多的不确定因素,但就目前这两天的市场而言,整体的情绪还是偏积极,大盘维持小幅震荡,略微上涨,我们昨天也说过,如果能稳住,度过两会期间,后续可能市场会进一步延续反弹。
那么像新能源车板块,也完全有机会进一步迎来补涨,当然我们还是要回归基本面再看下。
上游来看,近期锂电上游价格大幅上涨,截止3月1日,碳酸锂(99.5%电池级/国产)报10.25万元/吨,较前一周上涨6.41%;氢氧化锂(56.5%电池级粗颗粒/国产)报8.88万元/吨,较前一周上涨4.4%。(数据来源:wind)
据乘联会数据,2月狭义乘用车零售销量预计115.0万辆左右,环比-43.5%,呈常规季节性走势。新能源零售预计38.0万辆左右,环比-43.0%,渗透率约 33.0%,较1月略有恢复。(数据来源:wind)
政策层面,中央财经委员会第四次会议召开,强调鼓励引导新一轮大规模设备更新和消费品(含汽车)以旧换新。
产业层面,某新势力汽车近期在港交所公告,与一传统汽车巨头双方达成战略技术合作框架协议,另一新势力汽车品牌近期发布了全新纯电MPV,新车将于 3 月11日开启交付。
总体来看,上游端的产业竞争或已基本走出恶性循环,往后整体产能的趋势会越加往高质量、规范化发展。另外,在国家鼓励以旧换新的基础上,报废置换+技术创新缩短换车年限+增换购持续驱动,预计2024年市场格局将比2023年更为明晰,合资品牌再降价的空间比2023年会有所减少,且国外巨头车企在2024年没有明显的产能扩张计划,自主与合资的竞争相对于2023年会有所缓和,新能源车有望加速抢夺市场份额。
从投资角度来看,未来汽车的方向,智能化+出海新能源汽车板块或成为资金青睐的核心主线。各地政府目前对新能源汽车的支持力度也较大,伴随各车企海外车型进一步推出、渠道进一步完善,新能源车产业链经营有望进入稳定趋好阶段,后续新能源车板块的吸引力也有望逐步增强。
从短期来看,指数在上涨后回落调整,核心还是观察趋势的形态能否稳住,趋势的考量方式可以参考昨日的文章。目前市场的资金仍然不足,存量资金主要还是在往泛科技的方向进攻,只有大盘稳住,进一步延续反弹,才可能会迎来增量资金的进一步入场,那么普涨行情也就可以期待了。
相关基金:
$富国中证新能源汽车指数(LOF)C(OTCFUND|013048)$
$富国中证新能源汽车指数(LOF)A(OTCFUND|161028)$
$富国中证智能汽车(LOF)C(OTCFUND|013292)$
*指数历史表现不代表未来,也不构成基金业绩表现的保证。以上内容不代表对市场和行业走势的预判,也不构成投资动作和投资建议,且可根据市场情况变化而调整。文末涉及的基金均为R4风险等级,须匹配C4风险等级的投资者。R4为管理人评级,产品风险等级及适配投资者等级请以销售机构评定结果为准。基金有风险,投资需谨慎,建议投资者详阅基金合同等文件,根据自身的风险承受能力审慎作出投资决策。