在科技股的带动下，短线情绪回暖，上证综指终于在尾盘翻红，成交额也略有放大！A股上行可期了？机构预计政策将是三季度重要催化因素。

三大指数集体收涨

收工啦！今天三大指数集体收涨，上证综指直到尾盘才翻红，慢了一拍呀！创业板指全天的表现值得表扬！个股涨跌比为2461:2599，红方占比近5成。

7月16日大盘指数走势

（数据来源：Wind，2024.07.16）

资金面来看，今天两市合计成交6406.94亿元。（数据来源：Wind，2024.07.16）

北向资金前一个交易日净流出29.40亿元。宝儿姐码字这会儿，南向资金净买入超过40亿港币。港股主要指数低开低走，全部跌超1%。（数据来源：Wind，2024.07.16）

两融方面，今日两融余额较前一交易日减少25.96亿元。（数据来源：Wind，2024.07.16）

消费电子大涨

今天盘面上，业绩预增股的表现仍是市场一大亮点！智能驾驶、网约车概念股持续活跃，战斗力不错！汽车整车股震荡走强，算力概念盘中拉升，黄金概念冲高。半导体、消费电子板块走俏。同时，千亿市值光储行业龙头阳光电源与沙特ALGIHAZ签约全球最大储能项目，光伏、储能板块午后持续活跃。

另一端，影视概念股集体调整，家居板块走弱，电力板块走低。还有一个热点，保险巨头中国平安将发行35亿美元可转换债券，机构料股价短期波动，惟长期有助估值提升。今天港、A保险股全线下跌。

来看热点板块：

一、网约车概念延续强势。

网约车这一波战斗力可以呀！消息面上，上海预计最快一周内面向市民启动无人驾驶汽车公测，测试期间全程免费。同时，深圳巴士集团推广自动驾驶公交车，试点期免费。

所以说，大家对网约车、智能驾驶的未来期待吗？或者说，随着时间的推移，你的观念有什么变化吗？

据机构预测，在2025年和2030年，中国Robotaxi（无人驾驶出租车）的市场规模分别有望突破1.18万亿元和2.93万亿元。

2024年智能驾驶将迎来为产业化加速的元年，看好高阶智能驾驶功能（NOA）渗透率稳步提升。

基金传送门：$华宝海外新能源汽车股票发起式(QDII)A(OTCFUND|017144)$、$华宝海外新能源汽车股票发起式(QDII)C(OTCFUND|017145)$、$华宝中证智能电动汽车ETF发起式联接A(OTCFUND|013475)$、$华宝中证智能电动汽车ETF发起式联接C(OTCFUND|013476)$

二、消费电子板块涨幅居前。

一方面，隔夜苹果股价再创历史新高。大摩宣布将苹果公司的目标价从216美元上调至273美元。

同时呢，随着暑假的到来，消费者更新电子产品的需求增加，消费电子板块近期持续受到市场的热捧啊！

重点是，受益于市场需求复苏、技术进步以及宏观环境的改善，多家公司业绩回暖非常明显。比如行业龙头歌尔股份，在经历了两年的低谷之后，2024年终于迎来新的业绩拐点。公司昨晚披露半年报业绩预告，上半年净利润同比增长180%至200%。掌声鼓励，送上大红花！

不得不说，对于投资者来说，上市公司的业绩拐点意义非凡，一般情况下它标志着公司业绩趋势的转变，或者有望向好的方向发生量级的改变呐。那么，谁又会是下一个？期待好消息组团来袭呀。

受上面所述影响，近期消费电子板块出现震荡上行的走势。机构预计三季度为消费电子旺季，看好存储和SoC等景气上升。

基金传送门：$华宝科技先锋混合A(OTCFUND|006227)$、$华宝科技先锋混合C(OTCFUND|010842)$

三、算力概念股午后持续拉升。

《中国算力中心服务商分析报告（2024年）》发布，显示我国算力中心建设规模和数量持续攀升。厉害了，我的国！

据机构预测，未来五年，中国算力中心服务市场将以18.9％的复合增速持续增长，预计2027年市场规模达3075亿元。

基金传送门：$华宝中证金融科技主题ETF发起式联接A(OTCFUND|013477)$、$华宝中证金融科技主题ETF发起式联接C(OTCFUND|013478)$

以下是宝儿姐家主要指数基金跟踪指数的涨跌幅情况：

（数据来源：Wind，2024.07.16）

美股全线上涨

隔夜，美股三大指数小幅收涨。收盘结果如下：

（数据来源：Wind，2024.07.16）

COMEX黄金期货涨0.28%，报2427.4美元/盎司。（数据来源：Wind，2024.07.16）

国际油价小幅下跌，美油8月合约跌0.3%，报81.96美元/桶；布油9月合约跌0.18%，报84.88美元/桶。（数据来源：Wind，2024.07.16）

投资策略

周度观察：

1、大会将至，护盘迹象明显，预计会议前市场处于垃圾时间。在偏弱的基本面下，政策态度将决定后续走势，博弈难度较大。

2、市场原有的四个方向：出口、科技、红利、顺周期，都有一定逻辑瑕疵，前两个是地缘问题，后两个是相对比价问题。

3、出口vs科技：科技中果链、光模块等本质也是出口，只是可能被美国申请豁免，瑕疵小一些，另外有自主可控加成。

4、A股红利的定价矛盾凸显：一方面红利风格的股息率和部分顺周期相当，甚至更低，性价比已下降；另一方面，央行融券吓阻债券收益率进一步下行。港股红利，或者A股红利中股息较高或者业绩向上者相对占优（银行、电力）。

5、部分港股互联网自由现金流高、分红和回购的回报高，格局比多数顺周期行业好，兼有顺周期的期权和高股东回报，攻守兼备。

6、特朗普遇袭，当选概率大幅提高。若特朗普当选，其移民、关税等政策均具有通胀属性，减税力度相对于2016年减弱，且高利率、高通胀环境也和2016年不同，美国可能因此进入滞胀，流动性难以宽松，利好黄金，利空出口。

适时关注：

（1）红利，推荐银行、电力、港股互联网

（2）科技，推荐电子、AI

本周宝儿姐精选基金如下：

【掘金TMT板块】华宝万物互联（A：001534；C：016463）、华宝科技先锋（A：006227；C：010842）

【一键打包电子龙头】华宝电子ETF联接（A：012550；C：012551）

【一键布局港股互联网龙头】华宝港股互联网ETF联接（A：017125；C：017126）

【高股息低估值】华宝红利精选（A：009263；C：010841）、华宝银行ETF联接（A：240019；C：006697）

【14亿人健康刚需】华宝中证医疗ETF联接（A：162412；C：012323）、华宝医药生物（A：240020；C：019029）

【成长+价值均衡配置】华宝国策导向（A：001088；C：019108）

注：基金管理人判定的华宝万物互联、科技先锋、国策导向、红利精选、银行ETF联接、医药生物、电子ETF联接、智能电车ETF联接、金融科技ETF联接风险等级为R3-中风险，适宜平衡型（C3）及以上的投资者，基金管理人判定的华宝医疗ETF联接、海外新能源汽车风险等级为R4-中高风险，适宜积极型（C4）及以上的投资者，适当性匹配意见请以销售机构为准。境外市场基金除了需要承担与境内证券投资基金类似的市场波动风险等一般投资风险之外，还面临汇率风险等境外证券市场投资所面临的特别投资风险。

今天就到这里啦，我们明天再见啦~

我的心愿是：看过这篇文章的都发财：）