2018-08-02 07:54:28 来源：上海证券报 作者：屈红燕

　　A股二季度经历了大幅调整，上证指数跌幅超过10%。专业投资者纷纷收缩战线，仅核心品种得以保留甚至加仓。从已经披露的半年报来看，本土私募和外资大鳄的核心品种以大消费、医药和制造业龙头股为主。

　　高毅资产投资经理冯柳在二季度加仓了安迪苏。冯柳所管理的高毅邻山1号远望基金在二季度增仓安迪苏1609万股，持股数达到3999万股，占到流通股的6.96%，位列第二大流通股股东。高毅邻山1号今年一季度首次现身安迪苏的前十大流通股股东名单，并在二季度再次大手笔增持。

　　在冯柳大举买入安迪苏之前，安迪苏已经历了10个季度的调整。机构认为，安迪苏是全球动物营养品种的领军企业，VA行业和蛋氨酸市场均为寡头垄断，新增产能增长较为有序，其动物营养添加剂具有高附加值、高毛利等特点，成为公司的新增长极。

　　淡水泉也是知名的逆势投资者。二季度，淡水泉旗下两只产品位列梦百合前十大流通股股东。淡水泉旗下的两只产品均在2017年年报中首次出现在梦百合前十大流通股股东名单中。梦百合今年上半年跌幅超过20%，但淡水泉并没有减持该股。

　　机构认为，梦百合是主要出口欧美市场的国内记忆棉龙头生产商，2017年公司开始加速自主品牌内销战略，与索菲亚签订1400多家门店的合作协议，又与居然之家签署战略协议，进驻居然之家拥有的167家商场，为业绩增长提供了重要支撑。

　　当前阶段，外资成为A股重要的增量资金。涪陵榨菜二季度涨幅超过30%，北上资金是其上涨背后的主要推动力之一。涪陵榨菜2018年半年报显示，香港中央结算公司首次出现在前十大流通股股东中，持有2682万股，占流通股的3.48%，位列第4大流通股股东。 沪深股通中北上资金所持有的股票，均以香港中央结算公司的名义出现。

　　北上资金在二季度还加仓了承德露露、海康威视、万华化学和水井坊等白马股。

　　外资喜好消费股。在古越龙山2018年半年报中，瑞银集团首次现身前十大流通股股东名单。瑞银集团在今年二季度买入古越龙山545.93万股，占流通股的0.68%。

　　外资二季度还加仓了飞科电器，富达基金（香港）-客户资金已是飞科电器的第一大流通股股东。多只追踪全球指数的外资基金二季度加仓了陆家嘴。

　　从半年报来看，本土知名私募和外资持股均指向大消费、医药和制造业等龙头股。