今天大盘的承接力度还是不错的，早盘医药股全线下挫一度将大盘带到崩溃的边缘，好在资管新规余温还在，权重起来护盘。但是权重起来以后新的问题也出现了，资金都去炒权重了，兆新股份、彤程新材等强势股盘中纷纷炸板，题材股的生态正在逐渐退化。这两天政策风向转换太快，导致市场的主线也在不断切换。权重方面，大金融和中字头盘子太大，要碰也要去碰小市值+次新或者超跌的，反弹空间会更大一些。医药板块里，今天被错杀的个股有很多，后续可以不断挖掘。除了军工，其他题材还是和前两天一样过于散碎，板块效应较难形成。

一、 政策催化

5G推进组在IMT-2020（5G）峰会发布了《5G承载需求白皮书》等文件，释放积极信号推动5G技术商用加快落地；5G技术的试验工作稳步推进，资料统计可能会有超过100个左右的基站规模，华为已经率先完成测试工作；5G产业链方面，从产业的硬件、系统、设备商、运营商等企业都在循序渐进推进5G商用落地。从4G历史经验来看，进入建设阶段后期至应用阶段初期，5G概念股大概率会有超额收益。哪些方面将会被5G技术的商用带动呢？

（1）需求空间较大可能拉动通信产业国产替代。

（3）5G技术将带来射频器件的全方位升级，同时因5G商用普及产生的巨量数据将拉动存储需求。

（3）技术助力，智能汽车启动。5G 的商用化将提高了信息的传输速度，车联网覆盖的范围包括整车的感知执行层、通信层和应用车，在该领域不同类型的企业都参与布局。

（4）5G 破解 VR/AR 多处痛点，帮助产业重新回归正道。

（5）国防信息化建设加快推进，对驱动微波器件、半导体材料有利好。随着 5G、军工双轮驱动，及中美贸易摩擦引起的进口替代需求，我们认为二者的国产化需求将会显著增加。

信维通信：全球领先的天线和射频厂商，已成立5G研究院，苹果和华为是公司重要客户；在多层LCP天线研发上已有收获和成果，并通过部分国际重要客户的测试认证，且预测中报业绩会大幅上升。

二、水泥行业今日普涨的逻辑和机会

7月份以来，气温高，暴雨天气多的影响，水泥的价格有所小回调。但环保限产政策的严格实施、水泥企业稳定价格强烈意愿，价格回调没持续多久，回调空间相当有限。水泥的价格波动幅度远远也是小于去年上半年，整个水泥行业的盈利也是在稳步上涨，形成了当前这种淡季不淡的利好局面。

据水泥相关数据显示：水泥价格指数同比上涨30%，华东地区同比上涨41%，全国水泥-煤炭价差同比增长28%。综合历史的数据来看，每年南部地区水泥的价格属最低的时候也就是在八九月份，以当前的水泥供给收缩和库存水平的状况，今年淡季会持续平稳的度过，水泥行业依然会有很大的盈利空间。

重点关注水泥行业短期的盈利增长以及供给侧改革带来行业格局改善的中长期行情。

推荐关注需求稳定、市场较成熟的区域市场，如华东地区;

个股分享：福建水泥。

基本面：

1、福建水泥是福建省最大的水泥生产企业,国家520家重点扶持企业之一、建材工业重点扶持的十大水泥集团之一

2、据福建水泥一季报的数据显示：营业收入：5.03亿元 同比增长41.57%；净利润：0.86亿元 同比增长298.63%。盈利能力明显改善，企业经营效益扭亏为盈；成长能力维持稳定，营利增速加速上涨,盈利性增强；现金流能力维持稳定，资金利用效率低下的现状被扭转。

消息面：

1、供给侧改革带来的利好还将持续。

2、关注中报行情，公司将于2018-08-21披露中报

技术面：

量价剧增，今日收盘成功站上了五日线，行情继续向上。

风险提示：股市有风险，投资需谨慎。以上股票仅为提供关注，不构成买卖建议。