今天开盘回暖，昨天的唯一首板金雷股份有赚钱效应，紧接着创业板在国防军工板块异动下，中船应急封板，新余国科等尾盘封板。资金在沉寂许久之后，第一次开始出现赚钱效应。明日应该延续今天的强势。

指数上涨的原因，是昨晚全球股市涨得不错，美股还大涨了。还好A股今天没有高开低走，但看沪指其实有点这个味道，今天活跃的其实是创业板，低走了被拉了回来。有一个题材非常活跃。再过几天就是国庆了。军工献礼了。当然，我看这与上方的态度有关，上方点名了蹭热点疫情、垃圾股，第三代半导体也被关过。看来军工是不好明面上打压的。那好了，资金找到了发泄的地方，拉，还是拉。

中期来看，大多券商看好军工板块后市行情。天风证券指出，十一假期之后可能有一波小反弹机会，十月份是最后空窗期，反弹方向可能是三季报业绩预期的标的，比如景气度高的军工。银河证券指出“145”规划的出台将会对装备需求带来结构性调整，重视由此引发的优质细分赛道的投资机会，有望向航空产业链、制导武器产业链、无人机产业链、卫星产业链、新材料和元器件产业链等领域倾斜。

信达证券认为，军工固然有“市场风险偏好提升+事件驱动催化”共同作用的结果，但其背后折射出军工产业的巨大变化，更加值得投资者重点关注。展望未来，军工长牛大行情刚刚开始。维持年初“2020军工科技价值重估，高景气长牛周期开启”的判断，在局势日趋复杂的背景下，“145”期间军费开支加大，装备换代升级加速，支撑军工长线走牛。其表示，“装备升级+国产替代”双逻辑将贯穿全年，最看好产业链上游。

明天将是市场的收官战，既是九月份也是三季度，从大的方向上去说，只能讲走得憋屈。原本极端活跃的市场氛围被一点点削弱。当然，这里面有假期的因素。所以我们还是那句话，节前没什么可看的了，重点是节后资金返场的情况。说到底。大资金不可能参与这种没谱的行情。毕竟假期窗口太长了。而今年的假期所面对的外围环境，又与历年都不同。

整体上，大盘自高位下来不管是30分钟还是5分钟级别目前都已经处于大级别的背驰段之中，小级别方面，今日也可以看做已经构筑了第二个1分钟级别的中枢，理论上再杀一个低点指数就可以结束调整开始反弹。另外如果大金融、大科技配合，因为大级别背驰段的关系，指数也可以随时开始反弹向上的走势。所以目前这个位置大家已经不必再过度悲观，相反需要注意随时开启的机会，也就是节前，大家是可以在控制仓位的情况下多留意布局机会的。

说说接下来的操作思路，对于国防军工板块，发现涨得好的主要是二线和三线军工反弹为主。但是其实军工板块反弹背后还暗藏一个主线就是国企改革（把航天系，中航系和国企改革系的头部品种定位为一线！）

昨天涨幅最大的是哪个板块？是煤炭板块，而煤炭板块同样也是国企改革的一个重点方向，背后的主线也是国企改革板块。

所以，大家不妨去发掘一下国企改革+军工+低位的发掘机会。

（来源：斗牛投教的财富号 2020-09-29 17:29） [点击查看原文]