7月17日，银保监会发布了《关于优化保险公司权益类资产配置监管有关事项的通知》。《通知》发布中表示，险资配置权益类资产最高可占到上季末总资产的45%，其中中国人寿、太保寿险、泰康人寿、新华人寿、人保财险、太平财险等行业大中型公司投资权益类资产的比例上限由原来的30%提高到35%。

这条消息可谓是久旱逢甘霖，尤其是连续调整之后，市场风向以及“军心”动摇之际，银保监的这个刺激可谓是给市场的一份大礼。对于保险公司来说，或许不会立刻加大权益配置，但是这个通知，从另一个层面也体现出管理层呵护市场的强烈愿望。仅就这一条消息，市场也会沸腾的。

果不其然，今日开盘保险板块一骑绝尘，秒杀其他所有板块，而在其带领下，权重股纷纷大涨，带领指数强势上行。这种表现，对于市场调整的结束以及新的行情的纵深发展，可谓是较大的提振。

值得注意的是，盘中有一些新的变化，这个阶段还是需要多关注以及思路转变的：一方面，蓝筹股开始走强，题材股转弱；另一方面，强势股震荡，滞涨股拉升；此外，周期股开始表现。实际上我们再仔细想想，基建走强源于旺季以及洪水灾害等，而保险因为加大权益投资比例，券商也是有利好，稀土也也是源于控制开采等等，而这些标的相对于此前大涨的题材股来说，整体滞涨，在经济不断复苏以及大量资金涌入之际，这些标的无论是估值修复还是补涨，实际上目前的性价比都是比较好的。

而大涨之后迎来调整，也是市场资金调仓换股以及投资思路发生变革之际。7月之前是创业板不断走强的时代，而7月开始则是主板补涨以及大涨的阶段，这个时候，蓝筹股的相对强势开始显现。而随着经济数据的再次向好，周期股的轮动也或将再次开启。

所以，在上周连续调整之际，我们持续提示大家关注蓝筹股的低吸机会，而且我们也发现，在调整的过程中，蓝筹股总体是抗跌的，而相当一部分题材股在上周都出现了较大的挫折。因此，整体上看，当前蓝筹股是比较安全的，也是阶段投资属性比较强的标的。

最后，对于大盘来说，调整之后能否再次上攻，还需要关注券商为主的权重股的力度，只有券商重新发力，指数才有再次新高的可能，否则这里还将反复，但无论如何，蓝筹股，尤其是周期股的机会，这里不容错过。

（来源：评论员一鸣的财富号 2020-07-20 11:35） [点击查看原文]