盘前提醒

社融数据超预期，新一轮宽信用已落地。本来是个利好，但是市场对这个消息貌似不感冒？周五4044家下跌，这是利好被什么完全对冲了？预计还是美国加息预期上升的影响，美国股市周五跟随A股大跌，而且还有俄乌地缘因素对美股也有影响。加息无牛市，接下来就是看两者传导的短期对A股的影响到底有多大了

另外，技术面也即将到达20ma的压力位置，要调整也是可以的。本来就是预计接下来日线级别这边会有回踩第二只脚的准备，反正底部向下空间有限，回踩反而是给这波春节后没上车的人第二次上车补票的机会。

周五板块上，基本可以说是全军覆灭。不过新冠疫情概念股调整基本都在跌幅前列，这个信号是好的，有人跌，就会有人起，是可以推动后疫情时代的板块走一波行情。那么，能不能进入右侧再说，起码有个反弹先，是吧。

在今年全球的货币背景都会是紧缩的，市场存量资金博弈的情况下，只能把握部分机会，1月底到现在的稳增长，以及接下来后疫情时代的方向，或许能成为散户取暖的地方。

技术上，上证最高只测试了3500就开始调整，没有到3520，不过没事，周五提前见顶的概率本来就是比较大的。

反正底线早给了，还记得吧，3300！

    重要事项

我武生物 2021年净利润3.38亿元同比增21.46%。

宁德时代 已启动钠离子电池产业化布局，预计明年形成基本产业车。

西部黄金 拟26.14亿元购买三家公司100%股权。

盛和资源 拟收购Peak公司19.9%股权。

出版传媒 公司相关业务不涉及数据版权金融牌照。

深南股份 收关注函:要求说明报告期营业收入的具体构成和对应金额。

天康生物 1月份生猪销售收入同比下降52.31%。

华锐精密 多名股东拟合计减持不超过7.3862%公司股份。

    热点追踪

1、多地出台政策支持风光等新能源电力建设

近日，多地印发光伏、风电等清洁能源支持政策。河南“十四五”新型基础设施建设规划发布提出，推进整县光伏试点，建设分布式光伏云平台。山东日前印发的《山东省可再生能源发展“十四五”规划》提出，坚定不移推动可再生能源高质量跃升发展。力争“十四五”期间可再生能源消费总量、装机规模和电量较“十三五”末基本实现“三个翻一番”。鄂尔多斯市人民政府印发《关于国有资本支持风光氢储产业的指导意见》，意见指出，重点支持国有资本主导推进风光项目开发。

国信证券王蔚祺研报指出，看好2022年陆上风电的行业景气度，光伏装机也有望加速。建设与运营商方面，中央经济工作会议定调2022年经济工作“稳字当头、稳中求进”，以风光大基地为首的新能源基建战略地位显著提升，全产业链为经济增长提供新动能。

A股上市公司中，中国能建（601868）为全球电力工程龙头，具备全产业链服务能力，在电力系统整体规划设计、火电、电网、核电常规岛等领域设计施工市占率位居第一，水电市占率30%，风电、光伏、储能等技术领先。中国电建（601669）为全球水电、风电建设的引领者，公司在能源电力业务领域向全球客户提供一揽子整体解决方案。

2、中国移动启动了2022年基站天线集中采购

日前，中国移动启动了2022年基站天线集中采购，数量约49.13万面，耗资约5.9亿元。根据公告，此次采购产品为基站天线，共分为4类17种型号，包括城区及农村基站天线、高铁天线、透镜天线、特殊场景天线。

根据工信部数据，截至2021年底，我国已开通5G基站142.5万，其中共建共享的5G基站超过80万个。机构分析指出，自2019年6月6日5G牌照发放以来，5G网络已经初步实现重点城市覆盖，5G用户量快速提升。国产设备商份额不断提升并加速上游布局，网络升级背景下产业数字化加速推动，催化网络安全等需求提升。下游元宇宙应用等拉动网络升级，大通信板块有望迎来业绩和估值双升阶段。

A股上市公司中，通宇通讯（002792）天线产品包括基站天线、射频器件、微波天线、室内覆盖天线、终端天线等，具备通信天线及射频器件的完整产品线。吴通控股（300292）5G板对板连接器、5G小基站天线产品、5G CPE、5G模组产品已实现规模发货。

3、成本倒挂、现货难觅，稀土价格大幅上涨

近期国内金属钕、氧化钕、氧化镨、金属镨、镨钕合金和镨钕氧化物价格走势大幅上涨。本周氧化镨钕价格100.5万元/吨，较上周价格上涨5.51%；金属镨钕价格122.5万元/吨，较上周价格上涨5.15%。

目前镨钕市场持续紧平衡状态，加之本月冬奥会影响，部分企业开工有所下降，个别企业停产，废料价格持续高位，短时间内稀土氧化物产量难以大幅增加。机构分析指出，据SMM调研，由于缅甸疫情严峻，年初缅甸进口矿持续紧张。而国内占稀土上游氧化物供应38%-40%的钕铁硼废料，因废料企业成本倒挂、废料现货难觅、春节停产检修等因素，其供应或将在2月下降20%-30%。进口矿与钕铁硼废料在供应端的收紧使国内稀土上游供给呈持续紧张局面。

A股上市公司中，华宏科技（002645）稀土资源综合利用业务稀土氧化物年产能超4000吨。盛和资源（600392）稀土业务已经形成了从矿山开采、冶炼分离到深加工较为完整的产业链，实现了国内、国外的双重布局。

4、法国宣布大规模重振核电计划

2月10日，法国总统马克龙宣布大规模重振核电计划，在2050年新建6-14个反应堆，这代表着法国在核电方面立场的重大转变。马克龙表示，已要求法国国家电力公司研究将目前运营的核反应堆使用期限从40年提升至50年，前提是要保证这些反应堆的安全运营。马克龙曾于去年10月公布“法国2030”投资计划，表示将向核能领域投资10亿欧元，用于开发更加安全的小型模块化核反应堆。

据世界核能协会估算，2015-2030年间海外新建核电站在160座左右，新增投资达15000亿美元（95289亿人民币），市场空间巨大。据世界核协会统计，截至2021年6月30日，全球32个国家拥有核能发电，共443台在运核电机组，总装机容量约39,428.2万千瓦，约占全球总电力装机容量的5.3%；全球共有56台在建机组，总装机容量约6,239.4万千瓦。全球核能总发电量25,530亿千瓦时，在电力结构中的占比约为10%，其中法国高达70.6%，美国占19.7%。

A股上市公司中，中国核建（601611）是国内外唯一一家连续30余年不间断从事核电建造的企业集团，公司及其子公司正积极推进法国国际热核聚变实验堆（ITER）项目。光大嘉宝（600622）在互动平台表示，中核法马通公司系公司参股企业上海高泰精密管材股份有限公司和法国法马通合资设立的企业，主要从事开发、生产核电用的M5锆合金包壳管和导向管及其它锆合金制造的包壳管和导向管。

    潜伏专题

今天来说一个细分方向：国防军工概念。

军工指数从年初开始，已经回调了13%。春节之后，出现了一波小幅度的回弹。但周四、周五受市场影响，并没有形成上升趋势。其实，理论上来说，论业绩、论行业发展、论政策，军工板块不应该出现这种情况。

但形成这种局面，主要是受市场流动性，以及成长类赛道股偏好的影响。因为在春节前，像锂电、光伏为主的新能源赛道股，由于超跌和业绩超预期，这两方面因素出现了一波反弹行情。但同样受制于市场偏好，趋势没有形成。

回到军工板块，目前行业的估值处于历史的相对低位。叠加在“十四五”规划期内，产业景气度很高，有政策进行托底。所以，军工板块已经进入高性价比的区域，具备较大的成长空间。

板块短期内受市场压制，但产业的中长期趋势和企业的基本面逻辑没有被破坏。众多军工类企业的业绩增速明显，具备较高的估值溢价。

今年，军工领域有4项突出优势：1、今年是军工行业，整体新建产能的第一年释放期，利好收入端。2、产业链具备业绩超预期。3、军工的属性是穿越类品种，具备基本面抗风险优势。4、国资改革。

在标的方面，也注意4个方向：

1、航空发动机，我国军用战斗机量产加大，带动整个航空产业链发展，焦点集中发动机领域。具备高持续性、高景气度。

2、航天领域，锁定核心导弹相关的细分。

3、电子设备，尤其是具备高弹性的军工电子和导弹信息化的相关企业。

4、新型材料。

（来源：投资英雄的财富号 2022-02-14 09:01） [点击查看原文]