证券代码：688383 证券简称：新益昌
深圳新益昌科技股份有限公司

投资者关系活动记录表

（2021 年 12 月）

编号：2021-012 至 015

投资者关 □特定对象调研 □分析师会议 □现场参观

系活动类 □媒体采访 □业绩说明会 ■电话会议

别 □新闻发布会 □路演活动 ■其他（策略会）

序号 单位名称 姓名 序号 单位名称 姓名

1 海通证券 薛逸民 117 中融基金 汤祺

2 中信证券 陈志 118 中加基金 吕航

3 申万宏源证券 孙妍 119 上海恬昱 肖建中

4 长城证券 冉飞 120 上海长见 刘志敏

5 恒泰证券 陈美 121 长安基金 刘嘉

6 第一创业证券 杨振宇 122 紫金财产 桑亚东

7 第一创业证券 郭强 123 西藏源乘 朱利伟

8 申港证券 翁佳丽 124 西藏源乘 胡东健

9 益民基金 彭星煜 125 大成基金 郭玮玲

10 海通资管 童胜 126 大成基金 郭玮羚

参与单位 11 天安人寿保险 曹勇 127 汇丰晋信 许廷全

名称及人 12 Marco Polo Huang Chen 128 汇丰晋信 李凡

员姓名 Pure Asset

13 华宝基金 张金涛 129 深圳融捷 冼胜滔

14 丰琰投资 孙啸 130 上海利幄 严霖

15 源乘投资 彭晴 131 上海利幄 蒋雨轩

16 华安财保资管 李阳 132 广东银石 卢鹏

17 建信基金 赵荣杰 133 鹏扬基金 王杨

18 Chengqin 王永庆 134 广东钜洲 李伟驰
Holding

19 阳光资管 舒维康 135 广州金控 陈敏良

20 华能贵诚信托 郝晨光 136 深圳中颖 宋鹏

21 中邮理财 尤超 137 广发银行 汤权银

22 西部利得基金 刘锟 138 兴业银行 郝彪

23 西部利得基金 余湛 139 兴业银行 陈亚


24 西部利得基金 汪元刚 140 长盛基金 吴达

25 民生银行 杨桐 141 深圳裕晋 张恒

26 星石投资 杨英 142 上海宏羽 曹震

27 中欧瑞博 江昕 143 民生加银 王凤娟

28 阳光资管 张鹏 144 长信基金 孙玥

29 淳厚基金 杨煜城 145 上海国际 朱佳贤

30 陆家嘴国泰人 王汉秦 146 常州睿格 刘真宏
寿

31 海富通基金 刘海啸 147 君康人寿 宋强磊

32 长城财富资管 胡纪元 148 上海恒复 姚千程

33 RWC Partners Chen 149 Schroders Sheldon
Group Huanlong Zhang

34 中银三星人寿 林相洁 150 方圆基金 董丰侨

35 上海彤源 谷玺 151 深圳惠通 冉亚林

36 上海师正 文洲 152 PINPOINT Simon
ASSET

37 三鑫投资 郭玉燕 153 恒越基金 张凯

38 太平资管 赵洋 154 SMAM 三井住友 杨履韬

39 新疆前海联合 张磊 155 上海趣时 夏添

40 永赢基金 张海啸 156 北京汉和汉华 郑佳林

41 光大自营 潘亘扬 157 富荣基金 李延峥

42 建信信托 余雷 158 海南拓璞 邹臣

43 中国国际金融 杜渊鑫 159 上海金恩 林仁兴

44 泰达宏利基金 杨刚 160 上海九祥 徐溢

45 Power Pacific Jonathan 161 上海铭大 王省之
Coporation Zhou

46 Wukong 陈向东 162 广发基金 冯骋
Investment

47 才华资本 Yujing Hu 163 兴全基金 陈红

48 华宝基金 卢毅 164 上海彤源 陈晓蕾

49 长城基金 王佳佳 165 上海彤源 薛凌云

50 中银基金 张发余 166 伟星资产 单科

51 中银基金 王寒 167 国泰基金 饶玉涵

52 海通证券 傅律君 168 银华基金 杜宇

53 海通国际嘉实 林仕翰 169 银华基金 方建

54 海通国际平安 Jacob Li 170 蜂巢基金 王超
资管


55 新华资产 马川 171 东吴基金 江耀堃

56 上投摩根基金 黄进 172 上海泰旸 祝景悦

57 天弘基金 张磊 173 上海景林 叶浩

58 西部证券 贾国瑞 174 江苏瑞华 章礼英

59 广发基金 李阳 175 中国人保 冯骏

60 国寿安保基金 刘兵 176 广州昭时 余俊彬

61 国信证券自营 刘彬 177 广州昭时 李云峰

62 海螺创投 林宇涵 178 宁波梅山 张耀予

63 海通证券自营 卫书根 179 上海鑫绰 沈扬

64 金鹰基金 田啸 180 杭州睿银 许磊

65 九泰基金 徐占杰 181 浙江英睿 王俊杰

66 九泰基金 谭劭杰 182 深圳聚沣 陈永红

67 民生加银基金 孙金成 183 上海万晟 应风杰

68 明亚基金 边悠 184 深圳君天健 周晟昂

69 上海盘京投资 王莉 185 中意资产 臧怡

70 拾贝投资 陈俊 186 First VivianMZWa
Fidelity ng

71 太平养老保险 赵琦 187 东北证券 蒋佩炎

72 泰康资产 周昊 188 金元顺安 贾丽杰

73 天弘基金 王帆 189 金元顺安 张博

74 西南证券自营 刘淑娴 190 中信资本 陈卓苗

75 仙人掌资产 赵锴 191 华安基金 刘文靓

76 银河基金 牟方晓 192 上海潼骁 王喆

77 友邦保险控股 许敏敏 193 上海潼骁 陈开伟

78 中信自营 王俊贤 194 北京宏道 彭子姮

79 中天国富 石川 195 美国友邦 许敏敏

80 德邦资管 杜厚良 196 国华人寿 杜新航

81 丹桂顺 钟震 197 深圳菁英时代 谢钧

82 金翼基金 杨坤奎 198 深圳清水源 吴伟

83 浙江臻远 叶嘉诚 199 中信建投 周户

84 国都证券 杨帅 200 深圳君茂 高新宇

85 福建泽源资产 王中伟 201 长江养老 黄学军

86 百嘉基金 黄超 202 上海尚雅 成佩剑

87 上海理凡投资 崔坤 203 国寿安保 张标

88 建信养老金 陶胤至 204 北京诚盛 康志毅

89 领袖投资 陶少筠 205 上海永望 黄伟鑫

90 同济同历投资 朱寿高 206 金信基金 谭佳俊

91 广发证券 叶秀贤 207 浙江浙商 赵媛

92 广发证券 刘素仙 208 浙江浙商 徐岩

93 广发证券 王宇豪 209 中科沃土 林皓

94 长城证券 黄飙 210 深圳前海华杉 段永强

95 长江证券 冯源 211 国联证券 李梓昊

96 长江证券 张剑鑫 212 华商基金 王华

97 长江证券 施展 213 广银理财 葛小川

98 北大方正人寿 孟婧 214 上海昶元 余帆

99 华福证券 王旭 215 西藏中睿 叶元琪

100 中信证券 房至德 216 深圳正圆 张荟慧

101 天风证券 殷成钢 217 万家基金 武玉迪

102 西部证券 杜威 218 万家基金 江一帆

103 中银国际 张岩松 219 长城基金 谭小兵

104 上海光大 肖意生 220 上海贤盛 孟颖

105 上海光大 吴轩 221 海南翎展 龙江伟

106 首创证券 汪显森 222 北京泓澄 徐哲桐

107 东海证券 张昊 223 交银施罗德 郭斐

108 安信基金 王博 224 上海朴信 邹国英

109 宝盈基金 葛俊杰 225 上海常春藤 石海慧

110 南方基金 姚万宁 226 珠海由水 欧可升

111 平安基金 李辻 227 上海于翼 刘生

112 招商基金 张韵 228 江西金水宝 杨刚

113 香港鲍尔太平 孙雨竹 229 广州云禧 龙华明

114 上海歌汝 阮辽远 230 国泰君安 王添震

115 天弘基金 蔡锐帆 231 上海翙鹏 杨琪

116 中融基金 陈祖睿 232 深圳镕盛 林灿奇

2021 年 12 月 7 日 13:30-14:30

2021 年 12 月 7 日 14:45-15:45

会议时间 2021 年 12 月 8 日 16:00-17:00

2021 年 12 月 13 日 16:00-17:00

2021 年 12 月 17 日 10:20-11:20

会议地点 深圳大中华喜来登酒店

公司会议室

上市公司 董事、董事会秘书：刘小环
接待人员 证券事务代表：袁茉莉
姓名

一、公司简介

新益昌 2006 年于深圳成立，主要从事 LED、电容器、半导体、
锂电池等行业智能制造装备的研发、生产和销售，为客户实现智能
制造提供先进、稳定的装备及解决方案。经过多年的发展和积累，
公司已经成为国内 LED 封装、电容器老化测试智能制造装备领域的
领先企业，同时凭借深厚的研发实力和持续的技术创新能力，成功
进入了半导体封装设备和锂电池设备领域。此外，公司部分智能制
造装备产品核心零部件如驱动器、高精度读数头及直线电机、音圈
电机等已经实现自研自产，是国内少有的具备核心零部件自主研发
与生产能力的智能制造装备企业。

二、问答环节

投资者关 1、公司 Mini LED 设备和海外竞争对手相比的优劣势？
系活动主 答：公司设备采用抓取式固晶，具有高精度和 99.999%的高良率的要内容介

绍 优点，返修减少，因此能更好的对成本进行管控，技术路线是比较
成熟且市场认可度较高的；友商竞品采取针刺式或激光式固晶，理
论产能较高，但需定制的材料供应及增加“预排片”工序，相对而
言，成本较高，且良率短时间来看是难以克服的问题。

2、公司固晶机设备良率更高，环节更少，是不是成本更低？

答：是的。良率高可以节省返修时间和成本。

3、预计公司今年 Mini LED 固晶机的出货情况？

答：预计今年 Mini LED 固晶机的销售在 2 亿左右，未来随着客户从
小间距 LED 不断转入 Mini LED，预计明年有望保持 30%到 50%的增
长。

4、Mini LED 的海外客户情况？
答：公司 Mini LED 这块在海外的客户主要是三星。
5、Mini LED 直显和背光的市场空间预测？
答：Mini LED 直显和背光均受限于成本暂时过高的困境，市场仍未全面打开，均无法准确预测整个市场空间容量。
6、直显和背光设备的区别？
答：直显和背光的固晶设备对精度、速度和良率的要求都较高；主要区别在于，背光所需的基板尺寸更大，因此需要定制更大的工作平台，直观来看其设备的行程会相对更大。
7、随着技术迭代，公司设备的价格会线性增长吗？
答：公司会通过技术迭代及自研自产核心零部件来控制成本，维持设备价格的稳定。
8、原材料的上涨，对公司成本的影响？
答：芯片、钢材、铝材等原材料涨价，因其在设备材料中占比不大，所以影响较小。
9、在 LED 固晶机领域，国内的竞争对手情况？
答：公司在国内 LED 固晶机领域处于领先地位，国内其他竞争对手情况，暂无相关权威调研机构的统计数据，公司也会持续关注市场情况，提高自身研发竞争能力。
10、在国内 Mini LED 固晶机领域的客户情况？
答：公司在国内 Mini LED 主要的客户有：鸿利、瑞丰、洲明、聚飞、三安、京东方等，客户普及率较高。

11、公司设备与友商设备的价格比较？
答：友商的价格相对较高，维护成本也较高。
12、公司 Mini LED 固晶机的速度是否还有提升空间？
答：公司始终坚持基于现有成熟技术，努力研发，不停更新迭代，提升核心零部件的性能，促使设备在精度、速度、良率上的持续进步。
13、公司设备在三星里的份额占比？
答：预计在直显设备中占比较高比例。
14、市场对 Mini LED 明年的增长预期较高，公司如何看待？
答：Mini LED 的普及暂受限于芯片、基板、驱动芯片等材料的成本较高，降本需要过程和时间。公司将会抓住市场增长的机遇，积极应对市场变化。
15、如果公司订单量上涨，会影响交付周期吗？
答：公司已经全面做好应对准备，稳步提升产能，以满足客户需求，不会影响交付周期。
16、从公司 Mini LED 固晶机销售情况看，国内客户和三星的份额情况？
答：去年是三星占比大，得益于国内客户的积极布局、投产，今年国内客户的所占份额已经超出，预计国内客户份额将会持续增长。17、公司锂电池业务的方向和情况？
答：公司自 2017 年开始切入锂电池设备领域，产品现已涵盖卷绕机、制片机、及制片卷绕一体机等锂电池设备。锂电池方面，公司也在稳中寻求差异化路线，寻求突破。未来公司将根据产业政策及
市场实际需求，对锂电池行业的智能制造装备等持续进行研发、生产和销售，以维持并提升公司的核心竞争力，公司将持续积极关注该板块业务的发展。
18、公司半导体业务的近况于预期？
答：公司预计今年在半导体设备方面会有 2 亿左右的收入。公司今年的新产品也得到很多客户的认可，后续还会陆续推出除固晶机以外的其他设备。未来三到五年有望维持 30-50%的增长。
19、公司的 LED 传统小间距固晶机业务还会有增长吗？
答：LED 传统小间距市场需求仍保持稳定，预计仍有 10%左右的增长空间。
20、公司电容器领域业务的情况，明年的预期情况？
答：公司今年在电容器领域的收入预计在 2 亿左右，同比增长情况较好。预计明年有望保持收入稳定。
21、公司明年整体业绩的增长来源？
答：主要是 Mini LED 固晶机设备和半导体设备的增长，预计都能有30%-50%的增长。
22、公司在 Mini LED 和半导体的未来规划？
答：公司在 Mini LED 方面，已经走在最好的赛道上，未来将持续稳固；半导体设备方面也在持续布局，争取实现国产替代，也在从单一固晶机到打通上下游多道工序的方向努力。
23、开玖焊线机的情况？
答：开玖预计明年将会推出相关新品。

24、公司有无股权激励的计划？
答：公司若有相应股权激励计划，将按规定披露相关方案。
25、公司产能情况？
答：公司的产能在稳步提升，已为明年做好了充足的准备。
26、将来中山工业园启用，主要业务安排？
答：公司会考虑将部分传统业务转移至中山工业园，以满足客户需求为主。
27、未来三至五年，哪个技术路线可能会成为主导或并存？
答：不同的技术路线都有其生存空间。技术路线不仅仅取决于设备厂商，更多的还要考虑终端需求和上游原材料厂。如果上游芯片厂可以克服蓝膜涨缩、预排片及芯片分切保持一致性等问题，激光式也可能成为主流技术路线，但是目前技术突破难度较大，短时间内市场还是会更多的选择管控方便、成本更低的技术来达到量产。
28、COG 或者 COB 方案的优劣？对公司设备要求有差异吗？
答：公司设备对基板没有特殊要求。COG 玻璃基板拼接效果佳，材料成本低，返修仍是难点。COB是目前比较成熟的方案，各方面比较稳定。
29、下游面板厂从未来发展角度会不会更倾向于 COG 方案？
答：我们认为是会的，当前 COG 玻璃基方案显示效果较好且成本较低，未来若能在返修技术得以突破，COG 方案不失为一个很好的方案。
30、封装厂扩产意愿强，下游面板厂怎么看待 Mini LED 业务？
答：根据我们了解，下游面板厂对 Mini LED 业务也比较积极，扩产
意愿相对强烈。
31、公司设备的收款节奏？
答：大致是签订合同后收取 30%订金，设备交付、验收后收取 60%货款，最后 10%质保金的收款节奏。
32、公司目前的订单交付周期及对明年订单的预计情况？

答：公司 Mini LED 的订单交付周期为 3 个月左右。明年订单情况暂
无准确预测。目前公司处于行业领先地位，如市场景气度能稳定偏增，公司订单亦能随之保持较好态势。
33、预计明年 Mini LED 直显会起量吗？
答：目前 Mini LED 进展较慢只要是由于成本较高，终端大部分是各品牌旗舰产品。能否起量更多取决于芯片、基板、驱动芯片等原材料成本的下降情况，预计明年各终端产品会更加丰富。
34、电容器老化测试机，Mini LED 固晶机，半导体设备是共用技术共享平台的吗？
答：是的，公司在自研自产核心零部件的过程中，已经建立技术共享平台。
35、公司怎样取得和保持竞争优势？
答：公司较强的研发实力与部分核心零部件自研自产能力，使得公司能够快速响应客户个性化需求、加快交货周期，在提高设备质量的同时，降低了产品成本。公司将始终保持研发投入，努力提升设备性能、提升客户服务，保持公司的竞争优势。
36、公司固晶机设备效率提升进展情况？
答：目前已经推出 150K 每小时的设备，预计明年将会推出 180K 每
小时的设备。
37、设备性能提升依靠的是？
答：公司通过提升核心零部件的品质，结合运动控制、视觉算法等技术升级，共同促进设备性能的提升。
38、未来 Micro 技术升级,公司有没有什么储备和方向？
答：公司已有相应的技术储备，主要看上下游的技术更新情况，公司能很好的配合升级。
39、公司设备毛利率情况？
答：公司整体毛利率在 40%左右。公司每年将对设备进行技术迭代，维持毛利率稳定。
40、一条产线大概需要多少台固晶设备，总价值量的占比？
答：公司 Mini LED 的固晶设备可使用串联或并联的方式联合生产。一条产线所需固晶机的数量取决于客户产品的要求，客户可以根据自己的需求来选择。固晶机在产线总价值中占比较高。
41、预计明年 Mini LED 终端产品中，哪种会先起量？
答：目前来看，预计应该还是偏向在中小屏幕，如笔记本电脑、平板和电竞显示器等产品。
42、固晶机未来是否有降成本的空间？
答：公司固晶设备核心零部件自研自产的占比较高，为公司控制成本赢得更强的优势，后续我们也会通过技术迭代来维持我们的毛利率。
43、开玖与公司的整体业务的协同性，未来的展望？


答：公司和开玖在技术研发、供应链、客户资源上均具有协同性。
开玖的焊线与公司的固晶属前后道工序的关系。未来公司也将与开
玖通过积极的研发、技术和人才整合，共同向上下游拓深延展。

附件清单 无

日期 2021 年 12 月 31 日