国联证券04月24日发布研报称,给予移远通信(603236.SH,最新价:38.75元)买入评级,目标价格为51元。评级理由主要包括:1)2023年需求仍然承压,24Q1好转;2)加强成本管控,23Q4单季度毛利率环比明显修复;3)降本增效继续推进;4)车载业务获大额订单,长期成长动能充沛。风险提示:车载模组出货不及预期,CPE扩展不及预期,市场竞争加剧。