半导体直线拉升，机会来了？

今日早盘，A股三大指数集体高开，其中近期杀跌最严重的半导体早盘也迎来了快速上升，接近午盘休盘时又迎来了直线上升，超跌反弹趋势明显。相关ETF——$半导体设备ETF(SH561980)$截至目前上涨1.79%。

可以看到，今年以来的半导体无论是基本面上还是行情上，都有着明显的复苏迹象。而且今年以来政策上对于半导体的支持力度也是远超其它板块，在近期的反弹行情中也展现出了更高的弹性。

那么经过近期调整之后，半导体板块的机会是不是又要来了？

首先我们来看下整体市场。目前市场虽然说进入了政策空窗期中的震荡，但是9月24以来的一系列政策已经带动了市场情绪，目前成交量仍维持在1.5万亿之上。政策的持续发力叠加款年行情的开启，预计市场还是有望保持震荡向上的格局，半导体作为杀跌严重的板块也有望迎来超跌反弹。

然后我们再来看下半导体板块本身。从周期方面来看，9月份全球半导体产业的销售额同比增速是23.2%，中国的增速是22.9%，处在持续同比回升的状态。半导体的周期从历史上来看差不多每两到三年是一轮上行或者下行周期，本轮上行周期从2023年的下半年开始，从历史周期判断来看，预计本轮的上行周期可能还有半年到一年左右的持续时间。

从国产替代周期来看，国产芯片自给率在2023年是23%左右，未来设备材料、AI相关的算力、存储等领域还有比较大的国产替代空间。随着海外限制事件的频发，国内的算力产业链加速重整晶圆代工的产业链，比如订单可能会逐步转向国内的晶圆厂，伴随着国内晶圆厂的扩产，上游的设备、材料国产化的提升趋势也可能会加速。

终上所述，无论是整个从市场来看还是从半导体本身来看，半导体的布局机会还是很高的。尤其是在当下国产替代趋势这么强劲的背景下，国内半导体的上升空间有望进一步打开，大家不妨趁着当前调整之际一键布局。

看好半导体板块布局的朋友可以关注一下$半导体设备ETF(SH561980)$ ，该ETF是市场上首只跟踪中证半导指数的基金。无论是从国产替代趋势来看还是业绩弹性来看，半导体设备ETF(SH561980)都有望助力投资者更好的把握半导体行情。据资料显示，无论是上一波反弹行还是上一轮半导体周期，中证半导指数的弹性都是较高的，超过其它同类半导体指数。场外可通过联接基金（A：020464；C：020465）进行关注。#国资委重塑央企市值管理！投资机会来了？##Willow风吹量子科技，行情能持续多久？##脑机接口催化不断，如何掘金相关板块？#

$北方华创(SZ002371)$ 

$中芯国际(SH688981)$