关于“定投”相信大家也并不陌生,但是很多朋友说,“定投”就像熟悉的陌生人,知道但是不知道该怎么操作,今天就跟大家说说“定投”到底该怎么投?
1、“定投”其实很简单
很多人认为定投离自己很遥远,其实在我们生活中一直利用定投的思想。比如定期储蓄中的“零存整取”,或者给自己交“养老保险”等。其本质是:利用每一笔小额的投资可能会在未来累积成巨大的财富。
但是在市场中的“定投”更倾向于一种策略,比如我们股市中经常说的“高抛低吸”“分仓建仓”等。对于一般的投资者来说,判断市场的涨跌以及高低点还是比较困难的,往往会出现买在高点,卖在低点;行情好的时候“踏空”,行情差的时候套牢的情况。因此,定投本身具有的“摊薄成本”“无脑被动的交易”“分散风险”的优势可以很好的解决这些问题。
下面就结合标普中国A股红利指数给大家介绍一下“定投”的优势:
图一:定投和非定投的成本对比
图二:定投和非定投的收益率对比
(注:时间从2016.12—2017.6,每次定投的时间从每个月的第一交易日,按照开盘价)
通过这两幅图的对比,可以看出定投在交易过程中,可以很好的降低持仓成本,提高收益率和对抗风险的能力 ,而且只需要在固定的时间投入固定的金额即可,省时又省力。
2、“定投”怎么投
(1)选择什么样的基金
在股市中,我们经常会利用“做T”来摊薄成本。但并不是所有的股票都适合“做T”,对于一些波动幅度比较小的股票来说,不但“做T”的难度大,而且可能由于交易费用反而使成本增加了。同样的道理,我们在选择基金定投的时候,波动比较大的基金会更加适合。
债券型基金和货币型基金收益一般稳定,波动不大,定投没有优势。而股票型基金、混合型基金和指数型基金长期收益相对较高、波动较大,更加适合用定投来均衡成本和风险,以滚雪球的方式进行资金积累。
(2)选择什么时候投
行情走势无非三种形态“上涨,下跌和震荡”。如果我们能确实是“牛市”行情,那么定投的收益肯定比不了全资买入,但是毕竟这种行情比较少。对于“熊市”行情,从高位下来,如果没有“筑底”信号的话,相信很多人还是不愿意冒这个风险的。那么定投的意义在哪呢?首先当市场可能“见顶”的时候,大家可以用定投的思想不断的提前赎回基金,这样即使市场从“牛变熊”,大部分利润已经落在口袋里;其次当市场的“筑底”的信号不明显,或者认为下跌的空间有限的时候,我们就可以利用定投逐步的建仓,当市场反转的时候,既不会“踏空”成本也在合理的位置;最后由于A股市场大部分行情处于震荡期,通过研究发现:当定投起源于震荡行情中的上涨阶段,并没有使定投的收益率高于非定投(大智慧数据有限,短期效应),但长期定投跑赢非定投还是肯定的。对于长期定投的投资者,这些可能显得不是那么重要。但对于短期定投者,应该知道什么时候投和止盈了。
图三:定投和非定投收益率对比
(注:时间从2016.10—2017.6,每次定投的时间从每个月的第一交易日,按照开盘价)
(3)坚持很重要
定投要求定期投入一定量资金,因此稳定的收入流是关键,如果不能持续长时间坚持定投,那就失去了定投的意义,也自然无法享受定投的种种优点。
图四:定投和非定投以及不固定定投的收益率对比
(注:时间从2016.12—2017.6,每次定投的时间从每个月的第一交易日,按照开盘价)
市场中总有“一夜暴富”的投资者,在跟市场博弈的过程中一夜暴富的“投机者”最后往往都不能成为最终的胜者,理智的投资者都更倾向于时间带来的收益,定投正是靠长时间积累带来巨额财富的投资方式
3、走出“定投”误区,变成投资高手
(1)定投不是只投不卖的,选择合理的收益目标(比如5%)及时的止盈是定投的关键。
(2)定投要注意资金收入的配置。对于准备好资金的朋友,需要做的就是耐心了。而对于配置工资的朋友,一般来说的话,最好控制在每月收入的20%以内。
(3)市场出现下跌时,基金净值也会缩水,有些投资者因在短期出现亏损的恐惧情绪下,暂停了定投(甚至赎回基金),这样的做法,失去了在基金净值下跌时以相同金额获得更多基金份额的机会,错失了基金定投平摊成本的优势。
(4)定投不宜太频繁,确定好时间,坚持即可。
(原文转载自:Summlss)
你先回答这个问题再说定投吧!
定投核心是资金利用的问题,建仓成本只是衍生问题!
因为大家天天说定投,但定投的核心是有源源不断的资金,便与资金尽早投入使用!是资金利用的问题!
而总是在说建仓成本,其实这是定时分批建仓的讨论问题!为什么要打着定投的名义?
1:你有120万,不管怎样买入,多或少,根据判断,
2:你有120万,决定分12月固定时间买入,这叫分批建仓
3:你每月进项10万,每月固定买入10万,这才是定投!
我们总是用第二项的问题挂上第三项的名义,其实这两项的本意是不一样的
这就特别适合每月有固定收入余额的工薪族!也就是说早投早收益!这才是定投的本意!这是战略!
而定投同时具备了分批建仓的特性!楼主说的也是分批建仓的特性,而且选的时间数据是刻意而为之,如果你是在牛市,分批建仓收益会变少!
所以如果你有一定量的资金刻意分时间段买入,那是跟定投的本意相违背的