通信行业周报：AI 设施发展持续加码，重视相关配套设备!

　　周核心观点

　　B300系列即将发布，AI设备产业链长期利好。

　　铜缆连接方面，铜缆&连接器为首要获益领域。

　　冷却系统搭建方面，液冷方案重要性显著抬升。

　　电力供应方面，功率提升催生电源新设计方案。

　　建议关注：

　　铜缆/连接器：沃尔核材、神宇股份、兆龙互联、华丰科技、意华股份；

　　光芯片：源杰科技、光迅科技、仕佳光子、长光华芯；

　　光模块：中际旭创、新易盛、天孚通信、剑桥科技、华工科技；

　　液冷：英维克、高澜股份、科创新源、锐新科技；

　　AI电源：麦格米特、欧陆通、飞荣达。

　　行业要闻

　　AI需求旺盛，消息称台积电2025年进一步调涨先进制程、CoWoS代工价格。

　　阿里云宣布2024年第三轮大模型降价，通义千问视觉理解模型全线降价超80%。

　　投资建议

　　维持通信行业“增持”评级

　　风险提示

　　国内外行业竞争压力，AIGC商业落地模式尚未明确，中美贸易摩擦。