• 最近访问:
发表于 2020-12-31 12:00:00 股吧网页版
浙商基金管理有限公司产品风险等级评价说明 查看PDF原文

公告日期:2020-12-31

浙商基金管理有限公司产品风险等级评价说明
根据《证券投资基金销售适用性指导意见》、《证券期货投资者适当性管理
办法》及《基金募集机构投资者适当性管理实施指引(试行)》等法律法规的相
关要求,我司对旗下产品风险等级进行审慎评估,结合定量计算和定性分析两种
方式综合评定产品风险等级。
一、 风险等级划分
公司根据风险特征和程度,将基金产品或者服务由低到高划分为低风险(R1)、
中低风险(R2) 、中风险(R3) 、中高风险(R4) 、高风险(R5) 五个风险等级。
二、 风险等级评价的频率
在基金份额发售前,对拟募集的基金产品进行风险等级评价;在基金合同
成立后, 于每年末定期更新风险评级, 过往的评价结果作为历史记录保存。
我司将持续跟踪基金产品的变化情况;当基金产品或者服务信息发生变化时,
我司将及时依据基金产品或者服务风险等级划分参考标准,重新评估其风险等级。
三、 风险等级评价的参考因素
我司划分基金产品或者服务风险等级时将综合考虑以下因素:
(一)基金管理人成立时间,治理结构,资本金规模,管理基金规模,投研
团队稳定性,资产配置能力、内部控制制度健全性及执行度,风险控制完备性,
是否有风险准备金制度安排,从业人员合规性,股东、高级管理人员及基金经理
的稳定性等。
(二)基金产品或者服务的结构(母子基金、平行基金),投资方向、投资
范围和投资比例,募集方式及最低认缴金额,运作方式,存续期限,过往业绩及
净值的历史波动程度,基金的历史规模和持仓比例,成立以来有无违规行为发生,
基金估值政策、程序和定价模式,申购和赎回安排,杠杆运用情况等。
四、 风险等级评价规则
(一) 定量分析评分
1.公募产品
公募产品的定量分析评分分为两个维度,分别为投资情况和产品结构,占整
体评分的权重均为30%。
其中投资情况包含四个评估项,分别为投资方向、杠杆倍数、估值政策、衍
生品投资目的,其各自占投资情况的权重为55%、 15%、 15%、 15%。
其中产品结构包含五个评估项,分别为存续期、开放期、分级、上市与否、
避险策略,其各自占投资情况的权重为20%、 10%、 30%、 10%、 30%。
具体评分细则如下:
投资情况(权重 30%)
评估项 投资方向 杠杆倍数 估值政策 衍生品投
资目的
赋分
权重 55% 15% 15% 15%
评估
情况
仅货币市场工具 无杠杆 清晰 不投资 0
仅固定收益类 1-2 倍 较清晰 套期保值 4
其他(混合型) 2-3 倍 较不清晰 对冲 6
股票≥80% - - - 8
QDII/商品/非标≥
80%
3 倍以上 不清晰 投机 10

产品结构(权重 30%)
评估项 存续期 开放期 分级 上市与

避险策

赋分
权重 20% 10% 30% 10% 30%
评估
情况
不限 开放 不分级 非上市 采用 0
小于1年 小于1年 分级 A - 不采用 4
1-3 年 1-3 年 - LOF - 6
3-5 年 3 年以上 分级母基

- - 8
5 年以上 封闭 分级 B ETF - 10
2.专户产品
专户产品的定量分析评分同样分为两个维度,分别为投资情况和产品结构,
占整体评分的权重分别为20%、 30%。
其中投资情况包含四个评估项,分别为投资方向、杠杆倍数、估值政策、衍
生品投资目的,其各自占投资情况的权重为55%、 15%、 15%、 15%。
其中产品结构包含五个评估项,分别为存续期、开放期、分级、预警线、预
期收益率,其各自占投资情况的权重为20%、 10%、 30%、 20%、 20%。
具体评分细则如下:
投资情况(权重 20%)
评估项 投资方向 最大杠杆
倍数
估值政策 衍生品投 资目的 赋分
权重 55% 15% 15% 15%

评估
情况
仅货币市场工具 无杠杆 清晰 不投资 2
仅固定收益类 1: 1 较清晰 套期保值 4
其他(混合型) 1: 2 较不清晰 对冲 6
股票≥80% 1: 3 - - 8
QDII/商品/非标≥
80%
超过 1: 3 不清晰 投机 10

产品结构(权重 30%)
评估项 存续期 开放期 分级 预警线 预期收益

赋分
权重 20% 10%……
[点击查看PDF原文][查看历史公告]

提示:本网不保证其真实性和客观性,一切有关该股的有效信息,以沪深交易所的公告为准,敬请投资者注意风险。

郑重声明:用户在基金吧/财富号/股吧等社区发表的所有信息(包括但不限于文字、视频、音频、数据及图表)仅代表个人观点,与本网站立场无关,不对您构成任何投资建议,据此操作风险自担。请勿相信代客理财、免费荐股和炒股培训等宣传内容,远离非法证券活动。请勿添加发言用户的手机号码、公众号、微博、微信及QQ等信息,谨防上当受骗!
作者:您目前是匿名发表   登录 | 5秒注册 作者:,欢迎留言 退出发表新主题
郑重声明:用户在本社区发表的所有资料、言论等仅代表个人观点,与本网站立场无关,不对您构成任何投资建议。用户应基于自己的独立判断,自行决定证券投资并承担相应风险。《东方财富社区管理规定》

扫一扫下载APP

扫一扫下载APP
信息网络传播视听节目许可证:0908328号 经营证券期货业务许可证编号:913101046312860336 违法和不良信息举报:021-34289898 举报邮箱:jubao@eastmoney.com
沪ICP证:沪B2-20070217 网站备案号:沪ICP备05006054号-11 沪公网安备 31010402000120号 版权所有:东方财富网 意见与建议:4000300059/952500