"讲你能听得懂的理财秘籍"
文|富爸爸实战日记
转载请注明出处
曾在“投资理财最先要学的是如何防骗--可转债实盘第24期”提过,投资或理财,要先去了解清楚它是凭什么给你赚钱的。
凭什么你投进去100元,他能还你110元!
本人认为这个真理适用于任何投资!
你投资房产,你一定要了解这里的房子以前为什么涨,以后还会接着涨吗?是因为人口红利涨,还是因为政策。是因为人口流入,还是因为学区?
你投资股票,你也要明白你是赚投机的钱,还是赚价投的钱。投机你就要有投机的策略;价投你就要分析这支股背后的公司挣钱逻辑,公司是卖什么产品的,竞争力如何,利润如何!
是不是很复杂?不错,投资就是没有简单的!
任何人告诉你很简单的,你投钱进去没两年就能挣一倍两倍的,都是骗子!
你不去了解赚钱背后的逻辑,那你就是韭菜。
即使你一时赚到钱了,那也仅凭的是运气。你凭运气赚的钱,迟早也会凭运气亏光的。
绝无例外!
我们投资债券基金也一样,我们也要了解它是凭什么给我们挣钱的!
虽然这是一个稳健类的产品,但我也一直强调不懂不要投!
你不懂,你在债券熊市拿一年,很可能只赚两三个点,你还跑不赢通胀。
你不懂,你就是在债券底部买入,也很可能发现买入后一直在下跌,于是心一慌,就割肉出局,出局后你却发现自从你卖出后怎么一直在涨。
只有了解清楚它是凭什么给你赚钱的,你才能心不慌气不喘的面对它的涨跌,才能百战百胜!
那债券基金是凭什么挣钱的呢?
昨天讲过主要是来源两个部分:
一部分是票息收入。
这部分一般在债券发行时就已经确定下来。如某企业债,年化5%的利息。
所以这部分收益是定死的,很简单,没什么好讲的,我们唯一要做的就是防止哪个债违约。
也就是暴雷了,就如今年的华晨,借钱却没钱还了。
针对这种风险,我们应对的方法就是多配几支不同基金公司的、优秀的债券基金,分散配置,一般建议四支左右。
这里阿静提到了两个前置:不同基金公司的和优秀的
为什么要选不同基金公司的呢?
因为同一个基金公司基本用的都是同一个调研团队,名下的不同债券基金很多会配置一样的资产,你买了同一个基金公司的就起不到分散风险的作用了。
而优秀的债券基金,这个就比较好理解了,虽然债券基金平均年化在5%左右,但总也是有好有差,有高有低的。
如何选出优秀的债券基金,我看今天这里是写不下了,也需要和债券基金另一部分赚钱方式结合起来讲,也为了不要写太长让你们看得太累,所以放到进阶篇里再和大家细聊">。
以后本人自己配置的时候,也会公布配置了哪几支,就如前面我配置的二级债基一样,大家可以做个参考。
我们做好以上两点,基本可以防止某个债暴雷而对我们整体投资造成较大的下跌。
大家看,我们通过初步了解债券基金是通过什么挣钱的,分析了哪里会有风险,才会知道如何加以应对。可见了解投资品是如何给我们挣钱的重要性!
接下来我们来聊一下另外一部分,
债券在二级市场上价格的涨跌所带来的收益。
债券在二级市场上为什么会有涨跌呢,是由什么引发的呢?
这里就要再提出我前几篇讲过好几次的:十年期国债利率,即市场利率
债券的价格和市场的利率是呈反方向变动的。
如果利率下降,债券的价格会上升,这时债券基金的回报会更好。如果利率上升,债券的价格就会下降,这时债券基金的回报会变差。
市场的利率的变化为什么会引起债券的涨跌?
最主要的原因还是因为债券的票面利息是固定的。所以它会在市场利率好的时候不吃香了,而在市场利率差的时候,会有更多人要它了。
打个比方,
你持有一个利息为5%的债券,你买入这个债券时银行的利息是3%;这时这个债券还是可以的,至少比银行利息高,但也好不到哪儿去。
之后一年,银行的利息(市场利率)涨了,涨到了6%,这里你的债券就没人要了,因为银行利息都6个点了,我为什么还要你只有5个点的债券。
这时如果你想卖掉你手里的债券,你就需要多补贴点利息给别人,5%的利息你要补贴到7%给别人,别人才会要。
也就是你需要把你的债券打折才能卖掉,原来一百元面值的,你现在98元卖给别人,才会有人要,因为你债券的利息比不上市场利息。
这就是市场利率上升,债券的价格就会下降原因。
反之同理,一年后银行利息降到了1%,你手里5%利息的债券就吃香了,别人要你原价卖给他,你也不会卖了,怎么着也要加两个点才愿意出手吧。
这就是市场利率引发的债券在二级市场上价格的涨跌,我们知道后,就可以通过这点进行择时投资。
本人买卖纯债基金就全参考十年期国债利率:3.5%以上买,越涨越买;3.0%以下卖,越跌越卖。
十年期国债利率每日我都会发布在文章的末尾,大家可以关注查看。
以下展示号称“下有保底,上不封顶”的可转债实盘,让我们共同见证是真还是假,是亏还是赚:
今日成交
无
盘尾,仓里的伊力转债正股涨停,明天关注正股如两点半前没涨停,就考虑出掉,盘中如果确定无法涨停,也可能提早出掉。
今日宝莱、银河等转债又有油脂炒上了,就如我们面说的,仅限制了临停时间,还是控制不了油脂那想炒作的心。
持仓明细
(仅供展示,非推荐,坚持不懂不买!)
注:本明细内个别成本大于120以上的转债为卖出后等量买或错误操作的结果,并非建仓线就有这么高,具体可参考:说好是保本的,为什么还有好几支可转债处于可能亏本的状态?--实盘第3期
总结
测试盘开始时间:2019年8月
总计转入资金:188000元(为陆续转入,近期转入3.9万)
总资产:222002.9元
至今日浮盈:18.1%
浮盈大减说明:因近几日准备加投,转入了一部分资金,所以对总收益增幅有一定的拉低影响,目前本盘是准备30万投资资金,有合适可转债还会陆续转入资金,直到满仓,请静待这30万明年的这个时候会有多少收益!
今日十年期国债:3.24%
明日可打新债:无
本号的愿景:通过实盘展示,分享你能看得懂,做得到的理财心得,让更多理财小白少走弯路,科学理财,合理配置资产。
如果觉得有用,欢迎分享给朋友、家人,拒绝再被伪理财收割。
精华君温馨提示您,奖励将以货币基金形式发放至您的天天基金交易账户,请确保您的基金吧通行账号已通过实名认证且已绑定同手机号码的天天基金交易账号。如若绑定手机号过程中遇到问题,可联系天天基金客服电话,95021咨询。
本(#优质原创帖评选#)活动,无需报名,您只需在基金吧发表400字以上的原创帖子,即可纳入评选池。每周二进行一期评定(节假日顺延),评定范围是上周一至上周末的原创优质贴,每周公布一次获奖结果。每期的奖励结果将在@天天精华君账号公布。活动时间:2020年4月1日至2020年12月31日。活动详情:http://guba.eastmoney.com/news,of110022,918614833.html
感谢您对基金吧优质原创帖活动的支持,精华君期待您发表更多优质帖。