《荀子王霸》记载到：

杨朱哭衢涂曰：“此夫过举蹞步而觉跌千里者夫！”哀哭之。

注释：

1. 涂：通“途”，衢涂指四通八达的路口，可南可北，可东可西。

2. 蹞：古同“跬”，半步。

3. 跌：走错。

翻译：

杨朱在十字路口哭泣，说：“这是那错走半步，等到觉悟后已经差之千里的地方啊！”他为此悲哀地哭泣。

这句话指出了一个人们知道却又实际不知道的事实，那就是人在不知不觉中做出的微小选择，会开启一条最终难以改写的路。

其实，这句话可能还有更深一层的含义：人时时刻刻都处在十字路口里，每时每刻都有机会走上正确之路，但是绝大多数人在绝大多数时间里没有意识到这点，最终无可挽回。

觉知到这么可怕的现象，确实能禁不住哀哭一阵。

投资亦是如此，当下的任意一毫秒，都可以调转方向，去投资真正的养老基金，走好从青年到老年的人生旅途。

人在退休之后，由于退休金低于工资，人又倾向于继续维持退休前的生活水平，故需额外的钱。

获得额外的钱有两种方法：

一是不得不继续工作，那这就谈不上退休了。

二是在年轻时通过投资，积累财富，退休后分批拿出来花。

很明显，所投资的产品在退休前的三四十年中，收益率越高，收益就越高，保持甚至好于退休前生活水平的概率就越高。

那么，什么样的投资产品有望在几十年里收益最多？

这个问题其实隐含着一个关键条件，那就是所投资的产品不能有灭失本金的风险，也就是不能有亏100%及亏100%以上的风险，如若发生亏完本金的事件，那所投入的都为泡影，又谈何收益最大化？

并且要注意的是，一旦把投资时间拉长到30年以上，一个投资产品、一个投资方法，凡是有可能灭失本金，那就会灭失本金。

我们要规避的是：杠杆、借钱、套现、抵押、配资、私募、信托、债券、期货、外汇、资管计划、庞氏骗局、一级市场股权投资、P2P等。

除了要避免亏完本金，对于投资业绩在长期中不可持续的风险，我们也要规避。

几十年的投资，与人有很大关系，要保持住良好的势头，对于自己来说，就是要不断学习30-100年投资之法。

对于公司来说，就是一家公司换了掌舵人，依然能发展得很好。

苹果的老大由乔布斯变为库克，现在市值全球第一；微软的老大由比尔盖茨到鲍尔默，再到纳德拉，现在市值全球第二；贵州茅台更是历经了二十多位掌门人，现在市值A股第一。

对于基金来说，就是一只基金换了基金经理，业绩不受经理更替影响。

指数基金由于跟踪的是指数中的样本股，基金经理不能随心所欲操作，所以基本不会因为换经理而受到影响。

综合来看，拥有最强公司的最强指数基金，可以满足上面两个条件。

而另一些被很多人提到并感受到的风险，在大长期中，将不再是风险：重仓优质公司的指数型基金有可能连续大跌5%以上，在一段时间内，亦有可能大跌50%以上，但把时间拉长，你会发现，它一直在大跌中创新高。

当考虑进这些真风险和假风险后，剩下的投资选项正是那几十年中收益率有望最高的基金。

那就是：

1. 最强科技：纳斯达克100指数基金

对应的基金是：160213 国泰纳斯达克100指数，040046 华安纳斯达克100指数，270042广发纳斯达克100指数A

2. 最强消费：中证白酒指数基金

对应的基金是：161725 招商中证白酒指数(LOF)

纳斯达克100指数会不断收录最强科技公司：苹果、微软、亚马逊、谷歌、特斯拉等。

中证白酒指数基金有多家比肩可口可乐的公司：贵州茅台、五粮液等。

以上就是在为养老作准备时做出的投资思考，一步步选出了两类最强基金。

但是，还记得开篇所说的吗？

时时刻刻皆是十字路口。

尽管了解到了光明大道，可我们还是很容易被其他消息影响。

因为，投资世界里，99%的消息是无用的、滞后的、有错的、有害的。

当你接触的大部分都是垃圾信息时，向正确方向跨出正确的一步也自然很难，或是即使跨出了，又很容易被带入歧途。

对于打着养老名号的投资产品，常见的有两条歧路，欢迎补充。

一是商业养老保险（年金保险、寿险等），其收益率往往很低，比如年化收益率在4%以下，要知道，这个世界充斥着通货膨胀，现在投入的1000元，几十年后还值多少呢？

假设有一款商业养老保险，年化收益率4%，当下投入1000元，40年后，根据复利计算公式，本利和为4801.02元。

再假设每年通货膨胀率为5%，则40年后的4801.02元，其购买力只相当于现在的681.96元。

看似是每年按复利赚4%，实则是亏了，根本无法达到通过投资增值，维持退休后生活水平的目的。

第二条歧路是打着养老旗号的基金，大家在各基金平台输入“养老”二字，就可发现很多养老基金，其中不少基金竟然重仓了债券，如国联安安享稳健养老(FOF)(006918)、民生加银康宁养老(FOF)(006991)。

债券的长期年化收益率，亦是很低，远低于最强指数基金，难以在长期中实现财产的大幅增值。

不管是商业养老保险，还是某些养老基金，看似是低风险，并给到了较为稳定的收益率，但因其无法抵御通货膨胀（更别提实现大幅增值），实则是有着确定且必然发生的巨大风险。

读到现在，你会发现，投资真正的养老基金，就在一念之间，一抬脚之间，一旦走错，几十年后，将会产生无可挽回的结果。

总结：

1. 人时时刻刻处于十字路口，有机会走上正确之路，也有可能走入歧途，在不经意间，多年过去，最终天差地别。

2. 最强消费白酒指数基金、最强科技纳斯达克100指数基金才是真正的养老基金。养老钱是几十年后才会用到的，所以一定得买几十年中最强的基金。长期新高的趋势，可以消弭所有大跌。几十年的不断买入，可以收获几十年累积起来的巨额收益。

3. 避免有可能灭失本金的投资：杠杆、借钱、套现、抵押、配资、私募、信托、债券、期货、外汇、资管计划、庞氏骗局、一级市场股权投资、P2P等。

4. 许多养老投资产品，看似是低风险，但长期重仓它们，有着确定的低收益风险，无法抵御通货膨胀，无法实现财富大幅增值。

5. 要不断学习30-100年投资之法，选择最强的定投一生，并一直走下去，在光明之道上走好这一生之旅。

作者：火土

自媒体号：火土定投一生