1、根据某基金公司的统计,全球范围内长期回报最高的四个行业:互联网、软件、品牌消费品和医药。这四个行业都是经历市场自由竞争后,高度垄断的行业,利润率超高,堪称是最优质的资产,如果能以合理或略贵的价格投资这些行业中,建立起垄断优势的龙头公司,构建投资组合,长期收益应该会跑赢市场,当然,中间必然也会有剧烈的股价波动。
2、ROE比业绩增速更重要,决定一只股票长期回报的是ROE,而非利润增速,当然,并不是说业绩增速就不重要,在ROE相同的情况下,肯定是业绩增长越快越好。
3、从历史来看,尽管历次的金融危机表现形式各异,但归根结底,原因无外乎三个:杠杆过高、流动性枯竭、资产价格价格出现泡沫。
4、普通人应对金融危机的方法:有一份靠谱稳定的工作,确保危机到来时,不会失业,保证自己的现金流;不要逼自己太狠,负债不要太高;不要贪婪,不要心存侥幸,不要试图在资产泡沫里“火中取栗”。
5、从资产配置的角度讲,夫妻双方最好不要从事同一个行业,这样当经济危机发生时,家庭的反脆弱能力会强一些。
6、无论是做短线还是做长线,都要有一个完整的逻辑闭环。比如说,做短线交易,做之前一定要想好,如果亏损了,自己该怎么办,千万不要自欺欺人,当自己短线投机亏钱时,就拿“买股票就要长期投资”,这样的理由来安慰自己,这是最害人的。
7、经常有人统计,历年来国庆或春节之后第一周,市场是涨还跌。这种数据看看就好,我不会基于此,做任何交易决策。市场每天的涨涨跌跌,都有其具体的历史条件,脱离具体历史条件,去统计所谓在某个时间点的涨跌数据,是刻舟求剑,而且现在绝大多数的统计数据样本也极为有限,基本没有参考价值。
8、无论是买任何基金还是股票,都要做好所在市场会崩盘的准备,在这种情况下,你仍然敢于投资的资产,才是你真正看好的资产,这也更有利于你面对市场的波动,真正实现收益。
9、你不理财,财固然不理你,但是,你乱理财,财富理你会更远。对于绝大多数人来说,懂得防踩坑,要比学各种投资技巧重要得多。
10、朋友向我咨询建议时,我经常这样给他们打比方:人生中的很多选择,就像买一张看涨期权,比如说求职,在成本足够低的情况下,不妨放手试一试,试下来,如果条件对你有利,你可以选择行权,反之,可以果断作废掉,也不会对你有损失。很多问题,如果用这种路径来思考,应该会简单许多。