#恒越智选科技盛大首发#
我认为科技板块现在处于底部区域，四季度是布局科技行业的好时机，其中我最看好半导体板块的投资机会。AI作为今年市场主线之一，年初以来整体走势比较强劲，无论是算力端还是应用端，投资空间都非常广阔。近期受巴以冲突紧张局势影响，无人机、雷达等军用领域半导体芯片成为市场关注热点；华为和苹果等众多厂商发布新品，消费电子市场热度持续回暖；华为问界爆火，鸿蒙智能座舱搭载了华为海思半导体自研的麒麟芯片；半导体板块迎来多种利好的催化，我认为半导体本轮的去库存周期已然结束，新的一轮扩张周期即将开始，半导体板块会成为接下来市场行情的绝对主线。
人工智能的发展得益于芯片行业的不断迭代。人工智能的火热也引发了大家对当下芯片行业的发展和投资机会的关注。我们将人工智能产业链分为几个部分：第一个是底层的芯片，包括GPU、CPU、AI芯片、内存芯片和各种其他辅助芯片，它们共同构成了人工智能的基础，也就是算力。芯片广泛应用于各类消费电子和通信设备，也大量应用于数据中心和后台服务器；第二个是基于服务器算力的深度学习框架；第三个是基于框架的各种大模型，和基于大模型延伸出来的各种AlGC应用，比如大火ChatGPT。半导体的景气度将以人工智能为主导。ChatGPT是一个全新的内容产生方式，由于流量增加和单次点击消耗算力增加的乘数效应，会对整个服务器产业链产生巨大的拉动，从而带动整个算力芯片产业链的景气度。从中长期视角来看，与AI相关的算力芯片板块会迎来长期景气度的提升。我们还看到，人工智能催化下的芯片技术正在逐渐成熟。首先是图形处理器（GPU)，一开始的时候是为了游戏和图形应用而设计的。但现在被广泛用于深度学习和其他人工智能应用中。因为GPU可以同时处理多个数据，从而加速计算速度。其次是特定集成电路(ASIC)，ASIC 是专门为某种特定应用而设计的芯片，可以提供高效的计算能力。因此在人工智能领域得到了广泛的应用。最后是神经处理器（NPU）和量子计算机。神经处理器可以同时处理多个数据流，并且具有高效的矩阵计算能力。量子计算机可以在短时间内处理大量数据，并且可以在处理复杂问题时提供更高的计算能力。数据显示，国产芯片自给率预计2025年将达到70%，年化增速超42%，作为人工智能运行的“心脏”，Al大火将带动芯片需求飙升。基于以上分析，我认为芯片半导体板块的投资前景非常广阔，值得投资者密切关注！
我是恒越基金公司的铁杆粉丝，长期持有旗下多款基金产品，一直以来，恒越基金公司是我最支持和信赖的理财管家！我十分熟悉的赵炯经理新基恒越智选科技混合A/C即将于11月1日-15日发售，在目前的市场低位，可以说发行正当时，恭祝新基大卖、业绩长虹！@恒越基金 $恒越智选科技混合C[019258]$ $恒越智选科技混合A[019257]$