二季度,宏观经济整体呈现弱复苏,市场在出现一定幅度回调后企稳,市场交易以TMT及安全边际较高的部分顺周期板块为主,制造业及消费板块受基本面及市场结构影响,表现相对弱势。从风格方面看,小盘风格依旧占优,中证1000为代表的小盘股收益优于沪深300为代表的大盘股指数;价值成长维度方面来看,二季度A股市场整体风格相对均衡,价值、成长收益差异不大。行业方面,各行业依旧呈现出较显著的结构性差异,通信、传媒、家电、机械等行业表现相对强势,消费者服务、食品饮料、农林牧渔、建材等板块表现相对较弱。
投资策略方面,本基金基于公司及行业基本面的持续跟踪,通过量化选股模型,估值、成长、盈利、一致预期等角度在专精特新企业中进行股票优选,构建最终的股票投资组合。