#揭秘量化#“小非农”之称的美国ADP就业报告再次带来通胀和经济降温的信号，11月ADP新增就业人数连续四个月低于预期，10月新增就业人数下修，11月工资增速创两年多来新低，受此影响美股连跌2日。A股市场依然是二次探底的阶段，指数在目前位置构筑复杂底部的概率较大，指数再度下行后悲观情绪得到释放。现阶段具备一定的左侧交易机会，机构资金也会在筑底前参与到一些优质标的和中线板块，这也是来年的投资方向。

“比起努力，选择更重要”！在目前这种年末行情，还是应该把眼光放到明年，这里布局要考虑到过年行情的机会。量化投资需要使用大量数据和复杂算法来寻找市场中的投资机会，策略的成功与否主要依赖于数据的质量和模型的效率，基金经理需要具备不断地创新能力，积极寻求新的数据源、探索新的算法技术来提升策略效果。

随着科技的快速发展，人工智能已经走入到我们的生活之中。AI量化选股开始进入我们的眼帘，越来越多的投资者开始相信科技的力量，并且对这些毫无感情的“机器”产生了一种信赖，而这些AI选股机器也是通过对数据模型的分析来进行对应的选股模式，不存在任何的感情色彩。

通过量化策略进行组合投资，并结合增强型的主动投资，力争高于标的指数的投资收益。AI模型策略采用Alpha 和Beta 相结合的方式，在捕捉市场Beta 的时候，力争获得Alpha 的超额收益。国外大型金融机构早已经开始使用AI模型策略，并且大幅度的裁剪交易员，选择AI交易员进行工作，这样的操作方式能够减少人力成本，同时量化配置将更精准，运用的范围也会更加广泛。

随着人工智能技术的不断发展，不论是在因子挖掘改进数据分析方面，还是在模型构建方面，均带来了新的提升机会，机器学习也正在被越来越多的基金经理加以采用。在量化多因子模型打分的基础上，通过主观从公司治理、所处产业、行业特征等角度，提供更长期视角下对公司经营情况的判断，量化结合主观判断构建股票组合。

其实AI量化选股更加理性化，起码它们不用考虑吃饭、下班的问题，更不用考虑孩子、家人等等情感问题，只用一心一意做好本职工作，并且在选股方面必将更加完善，量化配置将更精准，运用的范围也会更加广泛。骑牛看熊认为AI选股的关键还是在于模型的优劣，以及是否适合当前的市场环境，普通的基金团队是无法完成短时间内大批量的选股工作，在优化策略上也难以极其客观地去进行评价。

在AI模型不断推演的今天，AI交易员的出现，更是改变了人们对于职业操盘手的看法。AI交易员可以通过智能询价、议价等等功能来提高交易效率，从而进一步增加交易的成功率。骑牛看熊认为AI交易员基于模型和数据的客观存在，通过强纪律性来进行交易的复制和优化，以及来提高量化策略的进一步发挥。

量化策略运行环境的多个影响因素出现边际好转迹象，交投活跃度及市场截面波动水平等均明显回暖，短期内量化基金策略的运行相对偏好，量化多头策略来说是不错的配置窗口期。从微观交易结构理论出发，使用以价量数据为基础的非线性量化模型对标的进行未来收益率的预测。量化投资通过自上而下大类资产配置、量化手段赋能下的分散化持仓以及相对纪律性的止损实现对组合的回撤控制。

在找到一款靠谱的基金产品后，使用基金定投的“懒人投资”方式，每月以固定的金额，在固定的时间进行直接投资，经过一个中长期的定投操作，可以在3到5年的时间，获得一个稳健的风险投资收益，并且投资者往往能获得超额收益。现在的A股市场仍然是磨底的阶段，这里建仓往往是事半功倍，在之后也更容易在短时间看到成效。

如果投资者还找不到如何选择基金产品，还想着如何“抄作业”。对于基金产品，可以考虑$申万菱信智能生活量化选股混合型发起式A$ $申万菱信智能生活量化选股混合型$ ，这也是目前上市的同类基金中表现较好的。基金公司的实力是大家有目共睹的，优秀的基金经理保驾护航，再加上产品本身的优势明显，可谓是一举两得的投资标的，也是大家可以在之后行情中进行资产配置的品种，相信年底大家一定能满载而归！

与此同时，2024年是公认的“降息年”，美联储加息进入到尾声，随着降息号角的吹起，企业分红将会增多，这也有望迎来新一轮的上涨契机，可以关注该基金在之后的趋势性拉升行情，现在正是配置最佳时机！