1
「纯指数定投,财局小实盘」
从2017年9月5日实盘成立(沪深300指数3857点)到现在为止:XIRR年化收益率为 6.16%。
累计净值为1.2341(如下图),同期沪深300上涨 25.56%,跑输基准 2.15%。
指数基金的优势,概括起来有四点:成分股优胜劣汰、规则简单、估值透明、风险分散避免个股黑天鹅,对于上班族来说,定投指数基金的性价比很高。
本实盘基本的投资目标,还是等大牛市来的时候下车。
投资目标之一,是XIRR年化收益达到20%,我们拭目以待。
「华佗医药基金组合」
2019年10月21日建立组合,年化收益率 30.28%,累计净值 1.6404,期间沪深300涨幅为 24.79%,跑赢基准 39.25%。
组合简述:3只优秀的国内主动型医药基金+2只国外被动型的医药指数基金,国内、国外各一半仓位,目标是为了跑赢沪深300,适合长投的资金。
策略详述:该策略为配置型策略,不择时,只择基。投资范围包括中国、美国、甚至全球范围的医药基金。
国内外权重,一年做一次平衡。投资期限最好是长期,最少也建议2年+。
华佗医药组合,在天天基金上,都能按名字搜到持仓详情。
长期来看,医药是值得投资的赛道,对非专业投资者来说,通过投资基金来布局,几乎是必然的选择。
PS:组合中的两只QDII基金,每日限购500元。组合跟投,单日最低100元,最高2000元左右,具体以平台数据为准。
「G2组合」
2020年5月18日建立组合,年化收益率35.97%,累计净值 1.4891,期间沪深300涨幅为 23.46%,跑赢基准 24.45%。
组合简述:中国消费+美国科技,这两个主题是目前两国的各自优势所在,适合有相同投资理念的朋友跟投。
策略详述:指数配置型组合,两个主题各占一半权重。投资期限,建议至少2年。调仓频率,预期一年做一次平衡。
该组合在天天基金,能按名字搜到详情。
PS:因为纳指100的限购,该组合每个交易日的申购限额是1000元左右,具体以平台限额为准。
2
本周股票:
没有动。
个人目前持有9只股票,权重从高到低分别是茅台、腾讯控股、五粮液、富途、智飞生物、迈瑞医疗、京东、康龙化成、长春高新。总体杠杆率9.04%。
高端白酒、中概互联、医疗医药、现金的仓位占比:40%、33%、19%、8%。
股票2021年累计涨幅为 -12.64%(不含打新收益),周涨幅 2.64%。今年沪深300涨幅为 -7.07%,跑输基准 5.57%。
我从2018年末开始做职投的,2018年的收益是-8.3%,2019年的收益是63%,2020年的收益是90.45%。
免责声明:本实盘风险极大,记录仅供本人投资进化参考,虽本着长投理念操作,但也可能会中途卖出,非荐股。
3
本周其他操作。
港股打新:无操作。
可转债打新及轮动:无可转债申购。
集合竞价150元,卖出了2手天合转债。吸取了前车之鉴,这次挂了149.99的价格,顺利在早盘集合竞价出手。
轮动暂停。
新三板打新:吉林碳谷,开盘涨了158%,赚了1K左右走了。
现在累计上涨了356%,少赚了1354元,炒作太厉害,流下了没有格局的泪。
据说,北交所将来的投资者门槛会显著降低。现在是100万,不知道将来会降低到多少。
4
8月底,中报全部披露完毕,所以更新一下G值,也就是最近3年业绩的期间年化数据。 港美股指数的G值,以后打算从年度更新变更为半年更新一次。 A股指数的G值,还是每个季度更新一次。 港美股指数:恒生指数、标普500过去3年的年复合增速为5%+、6%+。 其中业绩增速靠前的有港股通新经济指数、中概互联50、纳指100,年化增速为25%、20%、15%。50AH优选指数垫底,年化-3%。 A股指数:国证地产,增收不增利,3年净利润增速为0;中证500,近3年的增速年化21%,远好于上期的G值6.5%。 中证全指、沪深300,这两个重要基准指数的G值,均好于上期,分别达到9.98%、9.61%,上期是4.6%、7%。 医疗、新能源、军工、医药的表现均位居前列,也都跑赢了中证全指;5G、半导体增速放缓,但绝对值依然很高,年化增速分别是116%、103%。 恒生科技,没有足够数据算G值。科创50、恒生创新药精选50指数,这2个指数的G值都是最近1年的业绩增速。 国证芯片、科技龙头、中证创新药、消费龙头、光伏,这5个指数的G值是最近2年的年化数据。 剩下的其余指数G值都是最近3年的年化数据。这些我都在估值表最底下的注释中有说明。 估值表重新加入了“中证新能”指数。 除了恒生医疗指数外,还有个恒生香港上市生物科技指数HSHKBIO(54只成分股),也挺不错的。 该指数是2019年末发布,追溯基期日是2013年末。截止到今年7月末,最近5年的累计收益为163%。 华夏基金有个追踪该指数的场内ETF159892正在认购期,场内简称恒生生物(非广告),将来该指数有合适的估值数据,再纳入估值表。 5 财局小实盘投资4年了,期间有高潮有低谷,无论好坏,记录一下自己的实盘节点: 就现在这个时点而言,不仅跑输了沪深300指数,年化收益也不高,确实是不尽如意的,有点失望。 希望明年5周年的时候,能有所改观,加油。 ...... 富途Q2的业绩依然非常亮眼,股价本周累计上涨了10%。 一行两会重磅发声,坚持对外开放“负面清单”,推动资本市场制度进一步开放。外汇管理局副局长郑薇也在会上表示,将稳妥有序推进资本市场的开放。 招商中证白酒(小实盘第四大持仓)下周要分红了,选择红利再投资的基金净值日为9月7日,选择现金分红是9月9日A份额、9月8日C份额。 建议大家选择红利再投资,没有申购手续费,现在的位置也比较适合滚雪球。不懂怎么选择的,可以问我或平台。 国证地产本周怒涨6%,政策面也有利好传来。第二批集中供地设15%溢价率上限,之前的上限是45%。 地价是房价重要推手,此次限制地价,是为了给房企这种通道业务留合理适当的利润,一定程度上减轻“面粉涨价带动面包涨价”的现象。 综合来看,三分之一的房价是由地价贡献的。 房地产是居民部门最主要的资产,最近以深圳为代表的热门楼市成交量逐渐冰封,导致一些资金从楼市进入股市,这可能也是为什么连续一个多月A股日成交金额均突破1万亿的原因之一。 16岁以下未成年人在腾讯游戏占比2.6%,在B站占比1%,网易未发布。靴子落地后,游戏股反弹明显。 西安楼市再次限购,落后满3年后才能在限购区域买第二套房。 ...... 最近在看中央电视台制作的《资本的故事》,拍摄于2013年,一共有2季,每季有20集,对应20个小故事,1个故事大约8分钟。 喜欢金融历史的,推荐大家看一下,挺不错的。搞笑的是,这台节目是康美药业赞助拍摄的,没错就是那个造假的康美,每次看到开头序幕里面的康美,都忍不住想笑,但这并不影响节目本身的质量。 最后分享一个薅羊毛的方法(非广告):光大信用卡首次绑定微信完成首刷后,可以领100元微信立减金。要下载阳光惠生活的APP,感觉还不错。 5张是满20减10元的券,一张是满50减20,一张是满100减30元的券,用作充话费感觉挺好的。 6
相比上一版估值表,最新的表格中,绿色名称标记的指数增加了一些。
宽基中有300价值、中证500,行业主题指数中有恒生沪港深创新药精选50指数、5G通信、中证银行、中证传媒指数。
传媒、地产、银行、证券,这些强周期指数主要看PB的分位点小于20%,来决定是否低估。
......
强调一下,看估值的话,观察PE或者PB及其分位点数据就行。
但指数名称是否标记为绿色可投,一般我需要结合成长性指标PEG一起考虑。
全市场温度计:中证全指PB,目前处于近10年70%的位置。
最新的指数估值表如下,顺序按ROE从高到低排列(点击图片可放大)。
投资本是长久时,又岂在朝朝暮暮。