本基金跟踪的标的指数为中证500指数,中证500指数成份股是在全部A股中扣除沪深300指数样本股及最近一年日均总市值排名前300名的股票后,选取成交金额及日均总市值排名在前500名的股票,中证500指数综合反映沪深证券市场内中盘市值公司的整体状况。
2022年以来,全球经济在地缘政治、通胀高粘性中面临严峻考验。刚刚过去的三季度,在美联储不断大幅加息的预期和节奏影响下,引发市场对海外衰退的担忧,同时国内经济复苏承压,A股各大核心指数出现了连续的调整,市场成交量在9月出现明显萎缩,估值已调整至历史低位区域。展望后市,财政政策仍将积极发力助力稳增长,随着前期稳经济增长的政策逐步落地及后续增量政策出台,经济数据呈现逐月改善态势,四季度经济有望筑底企稳,这将有利于资本市场信心的回暖;海外来看,地缘政治、以及美联储加息态度的模糊,使得外部环境的不确定性也较大。我们认为A股估值和股权风险溢价水平等指标的分位数均已处于历史极值水平,A股市场在四季度的配置价值预计有所提升。
本基金在对标的指数进行有效跟踪的被动投资基础上,结合增强型的主动投资,力争获取高于标的指数的投资收益。报告期内,本基金所跟踪的中证500指数下跌11.47%。
基金运作层面,报告期内,本基金严守基金合同认真对待投资者申购、赎回以及成分股调整事项,保障基金的正常运作。