2022年三季度,国内方面疫情持续反复,经济数据疲弱,海外方面国际地缘局势再度紧张以及美国通胀超预期下美联储持续大幅度的加息导致全球资产价格大幅波动。上述国内外因素持续压制市场风险偏好,A股呈现震荡调整走势,尤其是8月中下旬开始前期反弹较为强势的中小成长风格标的调整幅度相对较大,市场情绪较为低迷。具体来看,三季度上证指数、沪深300、创业板指分别下跌11.01%、15.16%、18.56%。行业方面,仅煤炭行业上涨,其余行业均呈现不同程度下跌其中建筑材料、电力设备、电子、汽车、传媒行业跌幅居前。
我们在渤海汇金量化汇盈产品的投资运作中,一直坚持宏观分析与量化相结合的理念。三季度,我们重点布局了业绩持续稳定增长的成长方向以及估值较低的稳增长板块,并根据市场变化对投资组合进行积极动态跟踪调整,力求在震荡市场中挖掘结构性机会。由于内外部综合因素影响导致三季度以来A股持续表现低迷,尤其是季度后期市场系统性杀跌,短期对产品净值造成负面的影响。我们也将持续完善投资策略,不断增强策略的适应性,力争实现基金资产的持续稳健增长。