公告日期：2021-07-21

上投摩根安裕回报混合型证券投资基金

2021 年第 2 季度报告

2021 年 6 月 30 日

基金管理人：上投摩根基金管理有限公司

基金托管人：交通银行股份有限公司

报告送出日期：二〇二一年七月二十一日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021 年 7 月 20 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2021 年 4 月 1 日起至 6 月 30 日止。

§2 基金产品概况

基金简称 上投摩根安裕回报混合

基金主代码 004823

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2018 年 9 月 13 日

报告期末基金份额总额 1,553,348,041.03 份

以追求稳健收益作为基金的投资目标，通过严格的风险控

投资目标

制，力争实现基金资产的稳健增值。

1、资产配置策略

在大类资产配置上，本基金通过对宏观经济环境、财政政

策、货币政策、 产业政策的分析和预测，判断宏观经济

投资策略 所处的经济周期及运行趋势，结合对资金 供求状况、股

票债券市场的估值水平以及市场情绪的分析，评估各类别

资产的风 险收益特征，并加以分析比较，形成对不同类

别资产表现的预测，确定基金资产在股票、债券及货币市

场工具等类别资产间的配置比例。本基金密切关注市场风
险的变化以及各类别资产的风险收益的相对变化趋势，动
态调整各大类资产之间的比例，在严格控制基金下行风险
的前提下，力争提高基金收益。
2、债券投资策略
本基金在控制市场风险与流动性风险的前提下，根据对财
政政策、货币政策的深入分析以及对宏观经济的持续跟
踪，结合不同债券品种的到期收益率、流 动性、市场规
模等情况，灵活运用久期策略、期限结构配置策略、信用
债策略、 可转债策略等多种投资策略，实施积极主动的
组合管理，并根据对债券收益率曲线形态、息差变化的预
测，对债券组合进行动态调整。
3、股票投资策略
本基金采用自下而上的分析方法，根据上市公司财务分
析、盈利预期、治理结构等因素，结合股票的价值评估，
以及对公司经营有实质性影响的事件，精选个股，构建投
资组合。 对于港股，本基金在分析宏观经济形势和行业
发展基础上，精选港股市场中的优质上市企业，有针对性
地根据不同指标选取具有成长性和投资价值的上市公司
构建股票池。
4、股指期货投资策略
本基金在进行股指期货投资时，根据风险管理的原则，以
套期保值为主要 目的，在风险可控的前提下，本着谨慎
原则，参与股指期货的投资，以管理投资 组合的系统性
风险，改善组合的风险收益特性。
5、股票期权投资策略
本基金按照风险管理的原则，以套期保值为主要目的，参
与股票期权的投资。本基金在有效控制风险的前提下，选
择流动性好、交易活跃的期权合约进 行投资。本基金基

于对证券市场的预判，并结合股指期权定价模型，选择估

值合理的期权合约。

6、资产支持证券投资策略

本基金综合考虑市场利率、发……
[点击查看PDF原文][查看历史公告]

提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以沪深交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。