AI服务器市场超预期增长，英伟达引领技术创新!

2024-03-26 22:06　　金牛论市

　　美股AI龙头SMCI大涨，AI服务器市场超预期增长，英伟达引领技术迭代新篇章

　　近日，美股市场上的人工智能（AI）龙头企业SMCI股价迎来大涨，这背后是大摩给予的超配评级以及AI服务器市场规模持续上修的预期所推动。据大摩最新预测，AI服务器市场规模将从2023年的410亿美元增长至2028年的2830亿美元，远超先前的市场预期。

　　这一市场增长的动力主要来自于受训练模型、AI推理工作负载等下游需求的强劲拉动。此前，Dell曾对AI服务器市场规模进行了上调，预计在2027年将达到1520亿美元，较2022年的预期值1240亿美元有了显著增长。如今，大摩的预测更是将市场规模推向了新的高度，显示出AI服务器市场的巨大潜力和广阔前景。

　　在AI服务器市场持续扩张的背景下，英伟达作为行业领军企业，正加速产品迭代和技术创新，引领着AI行业的发展方向。在最近的GTC24大会上，英伟达发布了GB200 NVL72计算平台，相较于相同数量的H100，其性能提升了30倍，成本和能耗降低了25倍。这一产品的推出，无疑将加速客户导入速度，推动AI服务器市场的进一步增长。

　　除了产品性能的显著提升外，英伟达还致力于打造芯片-系统-互连-网络-软件等一整套方案，以构建更加完善的数据中心建设。这种从底层硬件到上层软件的全方位布局，不仅提升了英伟达的市场竞争力，也为整个AI产业链的发展提供了有力支撑。

　　在英伟达等领军企业的推动下，AI服务器市场正迎来前所未有的发展机遇。同时，这也为相关产业链企业带来了广阔的发展空间。我们建议关注以下几个方面的投资机会：

　　首先，海外链相关企业如沪电股份、工业富联、通富微电、香农芯创、赛腾股份等，将受益于AI服务器市场的持续增长和全球化布局的加速。

　　其次，国产算力企业如寒武纪-U、深南电路、海光信息、高新发展等，在AI芯片和算力解决方案方面具备较强实力，有望在国内市场中获得更多份额。

　　此外，HBM（高带宽存储器）相关企业如精智达、华海诚科、联瑞新材、雅克科技、深科技等，其产品在AI服务器中扮演着重要角色，随着市场需求的增长，其业绩也有望得到进一步提升。

　　同时，先进封装技术企业如长电科技、兴森科技等，在提升AI芯片性能和可靠性方面发挥着关键作用，其技术创新和市场份额的扩大也将为投资者带来丰厚回报。

　　最后，AI+相关企业如立讯精密、传音控股、华勤技术、力芯微等，通过将AI技术应用于不同领域，实现了业务的多元化和增长。这些企业在AI+领域的布局和创新能力将成为其未来发展的重要驱动力。

　　综上所述，AI服务器市场的超预期增长为相关产业链企业带来了难得的发展机遇。在英伟达等领军企业的引领下，整个行业正朝着更加高效、智能的方向发展。投资者可以关注上述提到的各个领域的优质企业，把握AI行业的发展脉搏，共享技术创新的丰硕成果。