2023年一季度资本市场震荡上行,科技方向表现强势。1月,在国内线下消费回暖、美联储加息预期放缓的宏观环境下,低位板块均有轮动表现。2月,伴随国内产业政策支持和海外人工智能创新发展,计算机通信等方向在波动中开始逐步走强。3月,人工智能板块成为市场最强主线,相关行业均有所表现。整体一季度,在国内经济弱复苏、美联储加息预期放缓和产业创新发展的背景下,科技主题投资成为资本市场最强方向。
本基金在一季度坚守科技创新方向为底仓,重点配置了计算机、通信、半导体、军工信息化等子行业。一方面,科技创新方向的配置使本基金一季度相对排名靠前。另一方面,因人工智能方向配置不够、主题投资思路转换不及时,错过了大量的估值快速提升行情。展望未来,我们看到数字经济在创新、赋能和国产化三大驱动下在持续发展。期望可以在分化中精选个股,分享产业发展红利,实现净值稳健长期增长。