文章来源:微信公众号诺安理财狮
投资并非一个智商160的人就一定能击败一个智商130的人的游戏。
2018年已经离去,2019年已经到来,又到了开始做2019年投资计划的时候。
不过,在做投资计划之前不妨来看看今天的分析。
我们不分析具体的基金,而是透过2018年各类基金的业绩表现,看看什么样的基金才是你的菜。
2019年又应该怎么对资产进行排兵布阵才能真正实现自己的理财目标。
2018年的证券市场是一句真理,让投资者真正认识到了那句老话——投资有风险,入市需谨慎。
同时2018年的证券市场也是一面照妖镜,让各类资产的风险属性一览无余,下面我们就以银河证券基金研究中心的数据,来看看各类型基金在2018年市场的业绩表现。
(图片来自银河证券基金研究中心公众号)
从上面的数据我们看到股性最强的股票型基金在2018年平均下跌25.56%,股性稍微弱一点的混合型基金在2018年平均下跌15.97%,而债券型基金的平均收益是4.52%,货币型基金作为最稳健的品种,2018年实现3.49%的上涨。
上面这样的业绩表现告诉我们:
1、股票型基金:承担了风险不一定有收益
作为高风险高预期收益的产品,投资者在承担高风险的同时不一定获得高收益。
实际上,如果高风险就意味着能获得高收益,那么这也算不上高风险产品了。
是否能获得高收益,主要看你是哪年投资的。
(图片来自银河证券基金研究中心公众号)
看着上面的数据是不是有点悲观,感觉投资权益类基金全看运气。
其实,除了运气还要看耐心。
计算了一下,假如你在2005年最后一天投资了1万元标准股票型基金,并获得平均收益,那么在2018年底你的总资产将达到6.1926万元。
如果按照几何年化回报计算,这13年的年化回报率为15.06%。
这样的收益完全是非常好的,关键是你要坚持的足够长,或者说你至少要坚持几个大牛市,才能有这样的收益。
2、债券型基金:不一样,我们不一样
作为较为稳健的产品类型,债券型基金本身其实还是有很大区别的。
比如专注投资债市的标准债券型基金在今年表现就很好,而可参与股票的二级债基和具有股性的可转债基金表现就很一般啦!
数据显示,2018年标准债券型基金(A类)的平均净值增长率为6.46%,而二级债基(A类)和可转债基金(A类)的平均净值增长率分别为0.62%和-9.31%。
实际上从稳健性上看,标准债券型基金才是债基中的老大哥,连续13年平均净值增长率为正。
(图片来自银河证券基金研究中心公众号)
看了上面的数据,我们已经非常清楚的得到一条结论:投资股票市场比重越多,本身风险属性越大。
那么2019年怎么投?
正如我们的标题说的,让稳健的归稳健,激进的归激进。
如果你风险承受能力高,投资时间足够长,至少能等到下一个牛市,那么在现在整个市场都在“恐惧”的时刻,也许就是你应该“贪婪”的时刻。
如果你风险偏好较低,投资时间不确定或者不是很长,那么标准债券型基金可能就是你的最好选择。
2019年,做好资产配置很重要!