公告日期：2021-11-17

华融基金管理有限公司

关于旗下公开募集证券投资基金投资北交所上市股票的风险提示性公告
根据《中华人民共和国证券投资基金法》《北京证券交易所上市公司证券发行与承销业务指引》《北京

证券交易所证券发行与承销管理细则》《北京证券交易所股票上市规则 （试行）》《北京证券交易所交易规

则（试行）》《北京证券交易所投资者适当性管理办法（试行）》等法律法规规定，北京证券交易所（以下简

称“北交所” ）上市的股票是国内依法发行上市的股票。

华融基金管理有限公司（以下简称“基金管理人” ）旗下管理的公开募集证券投资基金（以下简称“基

金” ）将按照各自基金合同的约定，在遵守基金合同所规定的投资目标、投资策略、投资范围、资产配置比例、

风险收益特征及相关风险控制指标的前提下，参与北交所上市股票的投资。基金可根据投资策略需要或市场

环境的变化，选择将部分基金资产投资于北交所上市股票或选择不将基金资产投资于北交所上市股票，基金

资产并非必然投资北交所上市股票。

基金管理人将根据审慎原则进行北交所上市股票投资，并做好流动性风险管理工作。基金管理人同时提

请投资者注意基金因投资北交所上市股票所带来的风险：北交所上市企业为创新型中小企业，普遍具有初创

性、技术新、研发投入大、前景不确定、业绩波动大、风险高等特征，相对于沪深交易所上市企业，北交所上市

企业的经营风险、盈利风险、技术风险、流动性风险、退市风险、股价大幅波动风险等整体上更为突出，且在北

交所投资还存在市场制度、交易规则等差异可能带来的风险。公募基金投资北交所上市股票的特有风险包括

但不限于流动性风险、转板风险、投资集中风险、退市风险、股价大幅波动风险、投资战略配售股票风险、监管

规则变化风险等：

1、流动性风险

北交所投资者门槛较高，流动性可能弱于A股其他板块，且机构投资者可能在特定阶段对北交所股票形

成一致性预期，存在基金持有股票无法正常成交的风险。

2、转板风险

基金所投资北交所上市的公司在满足证券法和证监会规定的基本上市条件和符合交易所规定的具体上

市条件可申请转板上市。交易所需审核并做出是否同意上市的决定。无论上市公司是否转板成功，均可能引

起基金净值波动。

3、投资集中风险

因北交所上市的公司大部分为新兴产业公司，其商业模式、盈利风险、业绩波动等特征较为相似，基金难

以通过分散投资降低投……
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提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以沪深交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。