公告日期：2021-12-10

光大保德信基金管理有限公司

关于旗下部分基金参与科创板股票投资及相关风险提示的公告
根据有关法律法规规定和基金合同的约定，光大保德信基金管理有限公司（以下

简称“本公司” 或“基金管理人” ）旗下部分基金可参与投资科创板股票。 可参与投资

科创板股票的基金列表详见附件一。

现将有关情况说明如下：

1、科创板上市的股票是国内依法上市的股票，属于《基金法》第七十二条第一项

规定的“上市交易的股票” 及中国证监会规定的基金可投资的范围；

2、基金管理人可根据相关基金合同的约定，本着谨慎性的原则，在遵守基金合同

所规定的投资目标、投资策略、投资范围、资产配置比例和风险收益特征的前提下参与

科创板股票的投资；

3、基金管理人在投资科创板股票过程中，将根据审慎原则，保持基金投资风格的

一致性，并做好流动性风险管理工作。

科创板股票具有下列投资风险，敬请相关投资者及基金份额持有人注意：

基金资产投资于科创板股票，会面临科创板机制下因投资标的、市场制度以及交

易规则等差异带来的特有风险，包括但不限于市场风险、流动性风险、集中度风险、退

市风险、系统性风险、政策风险等。 基金可根据投资策略需要或市场环境的变化，选择

将部分基金资产投资于科创板股票或选择不将基金资产投资于科创板股票，基金资产

并非必然投资于科创板股票。

投资科创板股票存在的风险包括：

1、市场风险

科创板个股集中来自新一代信息技术、高端装备、新材料、新能源、节能环保及生

物医药等高新技术和战略新兴产业领域。大多数企业为初创型公司，企业未来盈利、现

金流、估值均存在不确定性，与传统二级市场投资存在差异，整体投资难度加大，个股

市场风险加大。

科创板个股上市前五日无涨跌停限制， 第六日开始涨跌幅限制在正负20%以内，

个股波动幅度较其他股票加大，市场风险随之上升。

2、流动性风险

由于参与科创板投资有一定的门槛要求， 二级市场上个人投资者参与度相对较

低，机构投资者持有个股大量流通盘导致个股流动性较差，基金资产存在无法及时变

现及其他相关流动性风险。

3、集中度风险

科创板为新设板块，初期可投标的较少，投资者容易集中投资于少量个股，市场可

能存在高集中度状况，整体存在集中度风险。

4、退市风险

科创板退市制度较主板更为严格，退市时间更短，退市速度更快；退市情形更多，

新增市值低于规定标准、上市公司信息披露或者规范运作存在重大缺陷导致退市的情

形；执行标准更严，明显丧失持续经营能力，仅依赖与主业无关的贸易或者不具备商业

实质的关联交易维持收入的上市公司可能会被退市；且不再设置暂停上市、恢复上市

和重新上市环节，上市公司退市风险更大。

5、系统性风险

科创板企业均为市场认可度较高的科技创新企业，在企业经营及盈利模式上存在

趋同，所以科创板个股相关性较高，市场表现不佳时，系统性风险将更为显著。

6、政策风险

国家对高新技术产业扶持力度及重视程度的变化会对科创板企业带来较大影响，

国际经济形势变化对战略新兴产业及科创板个股也会带来政策影响。

自本公告发布之日起， 本公司后续成立的公募基金亦可根据各自基金合同的约

定，本着谨慎和风险可控的原则，在遵守基金合同所规定的投资目标、投资策略、投资

范围、资产配置比例、风险收益特征和相关风险控制指标的前提下参与科创板股票投

资。 届时， 本公司可不再另行公告。 如有疑问， 请拨打本公司客户服务热线：

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提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以沪深交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。