某公募量化基金经理曾经在一次小范围路演中说过，当前很多量化团队就是不断寻找新的量化因子，然后去套市场，能解释，就加入模型，不能解释，就扔一边，这其实就是多因子模型的一部分现实。

这种思路适不适合投资暂且不论（多因子毕竟是当前的量化主流，虽然整体超额收益在下降，但也没变负，而且确实有人做的很好），但其实挺适合做号的，毕竟“数据流”一直是快速起号的法宝之一，曾经的研报“脱水”靠的不就是这个？而且普通个人投资者确实没空去拟合各种曲线，寻找他们字面意义上的“相关性”，这种号能给人非常强烈的“知识感”。