#大咖秀# 提问赢2000积分!基金投资如何做到“下跌有限,上涨无限”?
财通证券资管
2019-12-27 18:00:03
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【时间】:2020-01-08 13:30 ~ 15:00

【嘉宾】:@财通证券资管 于洋

财通证券资管 于洋

财通资管鑫盛6个月定开混合基金经理

明星基金经理,追求绝对收益,管理基金2019年涨幅超70%

金融学硕士,11年证券从业经验。多年深厚的研究功底,对行业发展有深入把握,用“产业投资眼光”挖掘上市公司投资价值。擅长“绝对收益”投资方式,拥有养老投资经验,对下行风险管理、回撤控制有独到经验。


财通鑫盛6个月定开混合(代码:005679)基金经理 于洋、顾宇笛

CPPI策略,中文名为投资组合保险策略。这一策略是由Black and Jones (1987)提出的,它让投资者根据个人对资产报酬的要求和对风险的承受能力设定适合于自己的投资组合保险。整个投资组合包括主动性资产和保留性资产。两类资产中较高风险并且预期回报较高的为主动性资产,较低风险低回报的则为保留性资产。
这一策略也一度被人们称为“下跌有限,上涨无限”的组合保险策略。简单而言,就是将总资产分为A和B两部分,A投资于低风险的资产,大概率能够获取到一定的收益a,用来累计资产安全垫;B投资于高风险资产,用于博取更高收益b。即使高风险资产出现了亏损,我们止损点设置在a的大小,最多也只是总收益为0。

财通资管鑫盛6月定开混合基金使用CPPI策略,股债分仓,攻守兼备,省时省心省力,且仅需要封闭6个月。收益率在各阶段还处在同类定开偏债混合基中前5的水准,年化收益达到11%,平均每封闭6个月一期收益达到5.61%。(数据来源:银河证券;截止日期:2019.12.13)
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2020年1月8日13:30,财通证券资管基金经理为您全面解惑!

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