市场回顾

8月2日消息，指数集体收跌沪指跌0.92%，深成指、创指均跌超1%。板块方面，创新药整体上涨；贵金属板块快速拉升；养殖业整体上涨；轨交设备持续下行；AI手机集体下跌；电机板块继低位震荡。总体来看，个股呈普跌态势，下跌个股超4000只。截至收盘，沪指报2905.34点，跌0.92%；深成指报8553.55点，跌1.38%；创指报1638.30点，跌1.66%。盘面上，CRO概念、贵金属、养殖业板块涨幅居前，轨交设备、AI手机、机器人板块跌幅居前。

市场资讯

2024年7月，为维护银行体系流动性合理充裕，结合金融机构流动性需求，人民银行对金融机构开展中期借贷便利操作共3000亿元，均为1年期。2024年7月，人民银行对金融机构开展常备借贷便利操作共0.61亿元，均为隔夜期。

当地时间周四，英国央行宣布降息25个基点至5.00%，符合市场预期，为2020年3月以来首次降息。

券商观点

华泰证券：周期型红利或宜观望，运营型、潜力型红利或可逐步增配。7月至今红利资产回调，我们曾提示拥挤交易风险，探讨对其近期波动的理解：红利作为前期强势资产在市场调整后半程补跌，浮盈较厚→筹码松动，高切低，结构上，拖累较大的煤炭等自身在基本面和公募筹码上瑕疵显现；杠杆、北向减持红利，红利行业内部分化，银行、煤炭等净流出较多，公用净流入较多，主动公募亦或止盈部分红利应对赎压，ETF红利份额仍扩张；运营型红利中期有资金支撑，潜力型红利部分性价比上升，可作中期底仓，周期型红利或宜观望，港股红利或优于A股。配置建议：以A50为中期底仓，以供需双向改善行业做进攻配置。上周市场继续缩量调整，结构上延续高低切换，部分有边际利好催化的低位板块率先有所表现，持续性待观察。我们认为市场仍处于内外基本面与政策的验证期，积极信号渐显但尚难外推，建议继续控制仓位，基本维持前期配置思路：1）中期底仓：宏观供需两端压力下，凭借自身能力提升保持ROE中枢平稳但市场却沿ROE下行定价的资产――A50以及性价比更高的港股运营型红利资产（如公用事业）；2）短期进攻配置：供需双向改善、Q2景气边际向上、且边际具备催化的行业――消费电子-PCB链/造船链等。

$国泰中证煤炭ETF联接C(OTCFUND|008280)$$国泰黄金ETF联接C(OTCFUND|004253)$$国泰富时中国国企开放共赢ETF发起联接C(OTCFUND|019269)$

#时机到了？医药各板块全线活跃##亚太股市大跌 对A股影响几何？##美科技巨头股价巨震 啥信号？#