12月11日,三大指数由跌转涨,全线翻红,芯片半导体板块涨幅居前。 $嘉实上证科创板芯片ETF发起联接C(OTCFUND|017470)$$嘉实中证半导体指数增强发起式C(OTCFUND|014855)$
作为很多基民重点关注的板块,半导体未来的机会在哪里?我们来看看其投资逻辑:
1、周期复苏渐进,芯片产业级Beta机会值得期待
2024年全球智能手机市场或将回归增长的正轨,出货量预期同比增长4.5%,智能手机作为半导体下游第一大需求行业,或带动芯片销售额增长、产业景气修复。另一方面,处于周期底部的存储、射频、模拟芯片等传统芯片板块频现异动,标志行业或现复苏信号。
2、AI算力需求持续高增、国产替代主线开始凸显
AI算力板块全面开花,月底龙芯3A6000、算力租赁提价等信息增加了市场对国产算力板块需求的期待。在海外产能紧缺、对华供应受限的背景下,11月随着国内下游龙头存储厂商的扩产,国产替代最核心的设备材料企业纷纷开始出现不错的订单预期,叠加近期多个关键技术的逐步突破,国产芯片迎来国产替代窗口期。
3、交易风口涌现,投资性价比提升
先进封装、HBM等新技术交易风口不断,11月整个芯片板块迎来指数级别反冲,虽然月末行情受市场整体影响,但芯片行业基本面逐渐升温的趋势不变,且整个板块仍然处于历史的相对低位(指数点位较历史低点提高不到20%,距历史高点下行40%左右),当前时点科创芯片投资价值和性价比较高。
$嘉实中证半导体指数增强发起式C(OTCFUND|014855)$$嘉实上证科创板芯片ETF发起联接C(OTCFUND|017470)$$嘉实中证芯片产业指数发起式C(OTCFUND|015337)$
#李蓓:现在股市是20年一遇的机会##半导体快速拉升 有戏?#
风险提示:基金投资需谨慎。投资人应当阅读《基金合同》《招募说明书》《产品资料概要》等法律文件,了解基金的风险收益特征,特别是特有风险,并根据自身投资目的、投资经验、资产状况等判断是否和自身风险承受能力相适应。基金管理人承诺以诚实信用、谨慎尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利或本金不受损失。过往业绩不预示其未来业绩,其他基金业绩不构成本基金业绩的保证。