热门:中弘股份吧 万华化学吧 康美药业吧
发表于 2018-08-08 22:20:05 东方财富网iPhone版
恒大演出刚刚开始,买票观众请勿提前退场 1) 中国恒大于2018年1月30日发行
恒大演出刚刚开始,买票观众请勿提前退场
1) 中国恒大于2018年1月30日发行本金总额为180.0亿港元可转换債券。该等债券可根据该等条件转换为转换股份。按初步转换价每股股份38.99港元,计算并假设该等债券获悉数转换,该等债券将可转换为461,656,835股转换股份,相当于本公司于本公告日期已发行股本约3.51%及本公司经发行该等转换股份扩大后已发行股本约3.39%(假设本公司已发行股本并无其他变动)。该等债券将按年利率4.25%计息,每半年支付一次
本次可转债发行规模180亿,发行以来港币兑人民币升值最高接近10%,该可转债若不能转换为股份,汇兑损失很大。按当前汇率计算,实际利率目前高到14%;可转债的转股价相比当前股价有55%的溢价,对于恒大来说,债转股可以节约200多亿的本金加利息累计支出,如果人民币持续贬值,该数额将更大。而200多亿可以将市场上目前的实际流通股份全部买光,因此恒大暴力不计成本的回购实际都是非常合算的买卖。目前恒大去杠杆是坚决的,也有降低净负债率的具体指标和时间表(恒大执行力超强,向来言出必行),如果发行3.39%的股本能节省这么大的开支,是非常合算的,有利于恒大快速降杠杆。而且恒大股份太过集中,发行新股后,流通股增多,有利于恒大入选恒生指数。获得更多指数型基金的配置,和蓝筹的估值提升。
(2)中国恒大根据其于2009年10月14日采纳的购股权计划,向本集团7,994名中高层管理干部(「承授人」)授出购股权(「购股权」),待承授人接受购股权后, 该等购股权将赋予承授人权利, 认购本公司股本中合共743,570,000股新股份,约相当于本公司于本公告日期已发行股本的约5.7%。此次董事会的决定体现了董事会和管理层对公司发展前景充满信心,通过显著扩大期权授予范围,进一步激励广大中高层管理干部发挥其积极性,为公司业绩持续增长做出贡献,同时将股东利益、公司利益和管理层利益更好地结合在一起,使广大管理层干部得以分享公司业绩持续增长的成果。
授出购股权的概要如下:
授出日期: 2017年10月6日(「授出日期」)
授出购股权的行使价: HK$ 30.20
授出购股权的数目: 743,570,000
授出日期的股份收市价: HK$ 30.20
当前股价还不到员工授出权行权价30.2, 可转债发行以来,恒大结算收入3000亿以上,归还部分有息负债,净负债从180%左右坐电梯一般快速下降50%到130%左右,而股价却离行权价有一大截,离可转债的转股价更远,此时的价格是非常之低的,员工行权价以下不管怎么涨,一天涨10%也好,根本不用考虑卖一股,30.2-40之间也是可以稳稳拿住的,此次回购-业绩大增公告-大刘增持-分红(估计很快发公告)-其他蓄势很久的快忘记的大事记会是一套组合拳,不会就这样结束的。第一目标位剑指40,当然很多朋友肯定会随着股价上涨溜之大吉,大概率会错过一轮到40的大行情,我们拭目以待。
作者:您目前是匿名发表   登录 | 5秒注册 作者:,欢迎留言 退出 | 发表新主题
提示:用户在社区发表的所有资料、言论等仅代表个人观点,与本网站立场无关,不对您构成任何投资建议。用户应基于自己的独立判断,自行决定证券投资并承担相应风险。《跟帖评论自律管理承诺书》
恒大演出刚刚开始,买票观众请勿提前退场 1) 中国恒大于2018年1月30日发行本金总额为180.0亿港元可转换債券。该等债券可根据该等条件转换为转换股份。按初步转换价每股股份38.99港元,计算并假设该等债券获悉数转换,该等债券将可转换为461,656,835股转换股份,相当于本公司于本公告日期已发行股本约3.51%及本公司经发行该等转换股份扩大后已发行股本约3.39%(假设本公司已发行股本并无其他变动)。该等债券将按年利率4.25%计息,每半年支付一次 本次可转债发行规模180亿,发行以来港币兑人民币升值最高接近10%,该可转债若不能转换为股份,汇兑损失很大。按当前汇率计算,实际利率目前高到14%;可转债的转股价相比当前股价有55%的溢价,对于恒大来说,债转股可以节约200多亿的本金加利息累计支出,如果人民币持续贬值,该数额将更大。而200多亿可以将市场上目前的实际流通股份全部买光,因此恒大暴力不计成本的回购实际都是非常合算的买卖。目前恒大去杠杆是坚决的,也有降低净负债率的具体指标和时间表(恒大执行力超强,向来言出必行),如果发行3.39%的股本能节省这么大的开支,是非常合算的,有利于恒大快速降杠杆。而且恒大股份太过集中,发行新股后,流通股增多,有利于恒大入选恒生指数。获得更多指数型基金的配置,和蓝筹的估值提升。 (2)中国恒大根据其于2009年10月14日采纳的购股权计划,向本集团7,994名中高层管理干部(「承授人」)授出购股权(「购股权」),待承授人接受购股权后, 该等购股权将赋予承授人权利, 认购本公司股本中合共743,570,000股新股份,约相当于本公司于本公告日期已发行股本的约5.7%。此次董事会的决定体现了董事会和管理层对公司发展前景充满信心,通过显著扩大期权授予范围,进一步激励广大中高层管理干部发挥其积极性,为公司业绩持续增长做出贡献,同时将股东利益、公司利益和管理层利益更好地结合在一起,使广大管理层干部得以分享公司业绩持续增长的成果。 授出购股权的概要如下: 授出日期: 2017年10月6日(「授出日期」) 授出购股权的行使价: HK$ 30.20 授出购股权的数目: 743,570,000 授出日期的股份收市价: HK$ 30.20 当前股价还不到员工授出权行权价30.2, 可转债发行以来,恒大结算收入3000亿以上,归还部分有息负债,净负债从180%左右坐电梯一般快速下降50%到130%左右,而股价却离行权价有一大截,离可转债的转股价更远,此时的价格是非常之低的,员工行权价以下不管怎么涨,一天涨10%也好,根本不用考虑卖一股,30.2-40之间也是可以稳稳拿住的,此次回购-业绩大增公告-大刘增持-分红(估计很快发公告)-其他蓄势很久的快忘记的大事记会是一套组合拳,不会就这样结束的。第一目标位剑指40,当然很多朋友肯定会随着股价上涨溜之大吉,大概率会错过一轮到40的大行情,我们拭目以待。

扫一扫下载APP

扫一扫下载APP
信息网络传播视听节目许可证:0908328号 经营证券期货业务许可证编号:913101046312860336 违法和不良信息举报:021-34289898 举报邮箱:jubao@eastmoney.com
沪ICP证:沪B2-20070217 网站备案号:沪ICP备05006054号-11 沪公网安备 31010402000120号 版权所有:东方财富网 意见与建议:021-54509966/021-24099099