现货黄金周四(9月05日)收盘于1367.09美元/盎司，盘中最高价1400.00美元/盎司，最低价1365.00美元/盎司。现货白银(天通银)周四(9月05日)收盘于4607元/千克，盘中最高价4893元/千克，最低价4566元/千克。

　　基本面分析：

　　美国8月ADP就业人数增加17.6万，不及市场预期

　　ADP与预测公司Moodys Analytics昨日公布的数据显示，美国8月ADP就业人数增幅不及市场预期。具体数据显示，美国8月ADP就业人数增加17.6万人，预期增加18.0万人，前值修正为增加19.8万人，初值增加20.0万人。根据ADP报告，8月份，雇员人数在1-49人之间的企业新增雇员7.1万人；雇员人数在50-499人之间的中型企业新增雇员7.4万人；雇员人数在500人及以上的大型企业新增雇员3.2万人。当月服务业就业人数增加16.5万人，制造业就业人数仅增加0.5万人。鉴于ADP数据与市场预期出入不大，应当不会对周五非农就业人数相关预期产生明显影响。分析师预测中值显示，美国8月非农就业人口将增加18万，失业率将持稳于7.4%。

　　美国8月31日当周初请失业金人数降至32.3万，好于预期

　　美国劳工部昨日公布的数据显示，美国8月31日当周初请失业金人数下降，且低于市场预期。数据显示，美国8月31日当周初请失业金人数减少0.9万人，至32.3万人，好于预期的33万人，前值修正为33.2万人，初值为33.1万人。同时，8月31日当周初请失业金人数四周均值减少0.3万人，至32.85万人，创2007年10月以来最低，前值修正为33.15万人，初值为33.125万人。8月24日当周，续请失业金人数减少4.3万人，至295.1万人，预期为298.0万人，前值修正为299.4万人，初值为298.9万人。此外，8月24日当周保险失业率为2.3%，与此前一周持平。

　　澳大利亚8月AIG建筑业表现指数43.7，仍在萎缩状态

　　澳大利亚工业集团(AIG)今日公布的数据显示，澳大利亚8月AIG建筑业表现指数由前值44.1小幅回落至43.7，仍处在萎缩状态，在连续三个月持续改善后有小幅回落。

　　全球最大的黄金上市交易基金(ETF)SPDR Gold Trust 周五(9月06日)监测的黄金ETFs数据显示，周四(9月05日)黄金持仓量持平于919.23吨。全球最大的iShares Silver Trust周五(9月06日)数据显示，周四(9月05日)白银持有量持平于10533.72吨，当日白银持有总价值约为79.65亿美元。

　　今日关注：

　　14:00德国7月季调后贸易帐

　　14:45法国7月贸易帐

　　15:15瑞士8月CPI年率/月率

　　16:30英国7月商品贸易帐

　　7月工业产出月率/年率

　　17:00希腊第二季度GDP年率修正值

　　18:00德国7月季调后工业产出月率

　　20:30加拿大8月失业率

　　美国8月季调后非农就业人口

　　8月失业率

　　22:00加拿大8月Ivey季调后PMI

　　英国至8月三个月NIESR-GDP预估年率

　　技术分析：

　　现货白银：白银价格走势受到外界因素的影响和技术上弱势格局的表现，昨日银价依然震荡下跌，继续回落调整，全日虽有盘中多方形成的反出现，但最终均夭折于4680-4720区间之内，可见此区间的压力愈加沉重，此区间应是后市投资者的终点做空区间。另外，由于昨日是非农数据前夕，受到的影响也较大，昨日美国公布的ADP就业数据和每周四公布的失业金数据显示，两个数据的相悖，导致美国的就业市场的不确定性。美国供应管理协会(ISM)非制造业PMI数据和工厂订单月率数据，侧面反应了美国经济复苏的前景扑朔迷离，银价在公布相关数据后也展开调整走势，截止收市，银价继续维持低位震荡。日线上以一根小阴线报收，走势上继续维持调整态势。

　　今日银价低开后冲高，盘中的做多动能一息尚存，由于盘中出现快速下跌，导致有些投资者试探性的逢低做多，来检验银价下方的支撑力度，由于银价出处在空头氛围之中，多方的攻势也不敢轻易冒进，盘中的上涨力度也有限。今日投资者关注4630-4600和4550-4520区间，4630-4600区间昨日虽失守，最终银价收市也在此区间运行，今日此区间仍是多空双方争夺的焦点。4550-4520区间可能是盘中支撑区，更多的信息请关注我们的微信(微信号cjzh999)。今日银价若在此区间获得支撑，可能会存在者反弹要求。

　　今日是非农数据公布的时点，从过往走势看，非农数据公布前的银价涨跌幅相对较小，进而拖至非农数据公布后出现较大波动。另外信息上关注芝加哥联储主席埃文斯的讲话，里面可能透露一些关于美联储对现行量化政策的何时推出的一些信息。

　　操作建议：

　　1 激进者4550-4520择机轻多单，目标位4600-4630、4680-4720。止损位建仓后30个点。

　　2 激进者4680-4720择机轻空单，目标位4620-4600附近。止损位建仓后30个点。

　　3 稳健者观望。

　　此建议仅供参考，不作为交易依据！

　　风险提示：

　　本报告所载的观点仅代表分析师的个人意见，不代表天盛公司立场。在任何情况下，本报告中的信息或者所表述的意见并不构成对任何人的投资建议，如果您按照以上内容进行投资，请自行承担相应的风险。(来源:天盛贵金属) [点击查看原文]