业内首个深度读懂权益基金个人投资者体验和需求的研究报告将出炉。

　　据中国基金报记者获悉，由景顺长城基金牵头发起，联合中国基金报、蚂蚁财富进行的面向6亿基金持有人的大调查已经结束。此次调查历经3个月，通过深圳、重庆、大连、唐山、上海五个城市10场投资者线下深度访谈，以及在中国基金报、蚂蚁财富、头条财经、景顺长城基金等渠道回收超过3万份线上答卷，经过专业、科学、全面的数据分析挖掘，形成了《权益类基金个人投资者调研白皮书》，将于1月8日在北京正式发布。

　　据了解，《白皮书》从权益类基金投资者的体验和困扰、吸引新用户过程中的障碍、投资需要什么服务、基金从业者能做什么等四个部分，完整诠释权益基金投资的投前、投中、投后的现状，找到问题症结并给出一定的解决办法。

　　值得一提的是，本次调研结果也令行业普遍关注。比如调研结果显示，虽然2019年公募基金整体获得较好收益，但大部分基民的投资收益却不高，并没有完整享受这一波结构性牛市。截至三季度末，“过去1年投资者盈利情况占比”中，处于“亏损”、“赚0~10%”、“赚10%~20%”的投资者占比分别为39%、35%、21%，显然，多数投资者2019年前三季度收益率未能达到同期基金平均收益。

　　为什么会出现这一情况？这一调研通过数据挖掘发现，持有人体验不佳更主要的原因是持有时间过短，“持有时间超过5年以上”的投资者盈利比例超80%以上，而“持有期低于半年”的投资者中，盈利比例仅为40%左右。亏损承受能力低、收益预期较低、过于频繁地关注基金业绩表现，均会对基民的持基时间造成负面影响，而这可能源自他们在投前、投中、投后等环节遇到的各种障碍和困扰。比如投资前面对众多产品信息，投资者无从判断和选择；投资过程中对于基金动态无法自主解读，或在外界评价干扰下容易动摇持有信心，等等。《白皮书》揭示出，多数投资者的诉求是投资前有人帮助其选择产品，投中获得资产配置建议，投后有跟踪陪伴服务，而这需要基金公司、销售机构、投顾机构等整个产业链上各个环节的共同努力。

　　业内人士表示，2019年监管层提出“全面深化资本市场改革的12个方面重点任务”，其中，对公募基金市场提出的要求是推动公募机构大力发展权益类基金，受到行业广泛关注。推动权益类基金的发展，既是监管要求、行业期盼，更是市场需要。在此背景下，通过调查了解投资者真实感受及体验，找到问题所在，更能有的放矢地推动权益类基金发展。