今年，受到“康得新”等事件的影响，大批A股上市公司选择不再与瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“瑞华”）合作。瑞华的大批合伙人也“散伙”了。而与此同时，香港的德勤会计师事务所却还在挑选客户，因为审计费用无法达成协议，拒绝了与三家港股上市公司的合作。

瑞华客户流失三分之一，合伙人集体退伙

时间已经来到了年末。2019年的A股市场最让股民关注的新闻中，一定包括了“康德新”及“辅仁药业”等公司的“财务炸弹”。

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根据证监会的认定，康得新2015年1月至2018年12月，通过虚构销售业务方式虚增营业收入，并通过虚构采购、生产、研发费用、产品运输费用等方式虚增营业成本、研发费用和销售费用，在2015年至2018年的年报中分别虚增利润23.81亿、30.89亿、39.74亿、24.77亿，合计虚增利润达119.21亿元。

此外，康得新连续4年年报，还存在未披露控股股东非经营性占用资金的关联交易、未披露为控股股东提供关联担保、未如实披露募集资金使用等情况。然而，在康得新2015年至2018年的连续4份年报中，瑞华对2015年、2016年、2017年报均出具了“标准的无保留意见”，仅有2018年报出具的是“无法表示意见”。

而辅仁药业更是今年资本市场上一颗“地雷”，辅仁药业2018年全年实现营业收入63.17亿元，同比增长8.92%；实现净利润8.89亿元，同比增长126.67%；经营活动产生的现金流量净额高达10.32亿元。这家账上躺着18.16亿元货币资金余额的上市药企，却拿不出现金进行分红，也是让广大A股投资者汗颜。

2019年7月26日，证监会决定对辅仁药业立案调查。2019年8月31日，辅仁药业发布半年报。公司称，由于存在关联方借款，导致公司及子、孙公司的部分债务出现逾期，银行资金被冻结。由于公司部分资金存在限制性用途，且存在部分债务逾期情况，资金流动性不足。辅仁药业向包括向控股股东辅仁集团提供资金15.23亿元，向辅仁科技控股（北京）集团股份有限公司、河南省宋河酒实业有限公司、河南省宋河酒业股份有限公司三家关联公司分别提供了2.81亿元、815.54万元以及418万元的资金，这是直接的违规资金拆借，因此辅仁药业也被证监会实施其他风险警示。

作为康德新及辅仁药业的审计机构，瑞华在2019年饱受争议。7月9日证监会因康得新对瑞华立案调查。目前针对瑞华的调查结果还未公布，一旦未来公布调查结果，进行处罚，甚至可能会吊销其证券期货业务资格，瑞华接下来面临着巨大危机。

在10月中旬召开的瑞华合伙人大会上，190位合伙人集体提出退伙。瑞华团队至今已约有三分之二出走，其中最大的团队转往了信永中和会计师事务所（以下简称“信永中和”），人数接近1000人。瑞华官网显示，瑞华原共有合伙人360多名，目前留守140名，相当于已有60%以上的合伙人离开了瑞华。

伴随着合伙人的出走，瑞华的业务也急剧缩水。根据瑞华的官网显示，截至2019年10月31日，瑞华还在为198家上市公司提供审计服务，与上期上市公司清单相比，瑞华本期减少78家上市公司客户，流失率达到了28.26%，接近三分之一。

香港德勤挑客户 

与瑞华面临的窘境不同，最近，德勤会计师事务所（以下简称：德勤）对客户还在“挑肥拣瘦”，因为审计费用问题未能谈妥与3家港股上市公司停止了合作。

港股上市公司新达控股有限公司（证券代码：08471.HK，证券简称：新达控股）近日披露了更换审计师的公告。

公告中称，董事会宣布德勤关黄陈方会计师事务所（德勤香港分所）已于2019年10月1日辞任公司审计师，因公司未能与德勤关黄陈方会计师事务所就集团截至2019年12月31日止财政年度的审计费用达成协议。董事会进一步宣布，董事会建议任命百汇会计师事务所有限公司为新审计师，以填补德勤辞职后的临时空缺。

此外，还有另外两家香港上市公司也未能与德勤继续进行合作。

威诚国际控股（08107.HK）及太平洋酒吧（08432.HK）两家公司分别于2019年10月31日及10月30日发布公告，将更换会计师事务所。威诚国际控股的审计机构将从德勤变更为富信，太平洋酒吧的审计机构将从德勤变更为立信德豪。两家公司给出的理由和新达控股类似，都是未能与德勤就年度审计费用达成共识。

德勤属于“四大”会计师事务所之一，四大的收费标准在审计行业内属于较高水平。根据中注协在2019年4月17日发布的上市公司2018年年报审计情况快报，普华永道收费最高，收费合计8.168亿；第二名是安永华明，收费4.47亿；立信超越毕马威和德勤排在第三位，收费3.74亿；毕马威第四，收费3.47亿；德勤第五，收费3.2亿。

上市公司方面，单个年报收费最高的A股上市公司为建设银行，收费1.48亿，给中国建设银行做审计报告的是普华永道中天会计师事务所。审计费用最高的前10名中，普华永道占据4家，毕马威占据3家，安永占据2家，德勤占据1家。

虽然在审计数量上本土内资所能够与四大竞争，但是不论从收入规模，还是单家上市公司的审计费用排名来看，本土会计师事务所在四大面前依然缺乏竞争力。

新政发布，本土会计师事务所任重而道远

对比我们本土所与四大的差距。四大的审计项目中，基本上都会用大量的人力及时间成本进行符合性测试，对被审计企业的各运作环节和关键控制点进行测试，用测试的结论来修改审计计划，并对实质性测试的针对方向和审计重点进行修正，对客户的风险把控非常到位之后再来做实质性测试。在整个审计工作的时间比重里，前期的符合性测试要占到60%以上的时间，而实质性测试则可以根据符合性测试的结论，相应削减大量的工作，所占的时间相对较少。四大在具体业务上基本沿用了教材上的审计方法。

而对于一般的内资会计师事务所，审计工作往往起步就进入到了实质性测试阶段，符合性测试很多事务所基本都处于流于形式的状态，或者只是对风险的控制环境进行简单了解和测试。内资所的审计师的工作集中在大量的抽查、复查会计凭证和重要单据。

此外，由于监管层对于风险控制提出了要求，很多内资会所为了达到监管要求，将监管层关注的重点程序化、条文化，这使得在很大的范围内审计风险控制流于表面形式，无法触及到企业业务及财务的核心。这可能是直接导致“康得新”、“辅仁药业”等企业接连暴雷的原因。

本次瑞华事件，也给本土会计师事务所带来警示。根据证券法修订草案三次审议稿新增第171条规定，会计师事务所，最近三年因证券违法行为受到重大行政处罚、刑事处罚，或者其有其他严重不良诚信记录的；被国务院证券监督管理机构采取不受理或者审核其出具的有关文件的监管措施，或者限制业务的监管措施，尚在执行期的；从业人员少于规定人数的；国务院证券监督管理机构规定的其他情形的不得从事证券服务业务。

不过，管理层也注意到了会计师事务所的行业问题，在11月15日下午证监会召开的新闻发布会上，证监会发布了 《证券资格会计师事务所资本市场执业基本信息》。基本信息主要突出以下特点：一是聚焦资本市场执业情况，所有信息均与会计师事务所从事的证券服务业务密切相关；二是突出执业能力，反映会计师事务所从事证券服务业务的违法违规行为被处理处罚情况、上市公司审计经验与能力等；三是所有指标均为客观性指标，绝大多数为可量化信息等。

证监会会计部副主任李海军表示，《基本信息》与中注协发布的《业务收入前100家会计师事务所信息》存在一定区别，不以收入为导向进行排名，更加突出执业能力，如实反映会计师事务所因证券服务业务质量被处理处罚情况、上市公司审计经验与能力等。

此次发布《基本信息》是提高会计师事务所透明度的初步探索，并不构成对会计师事务所执业质量的评价。下一步，证监会将在加大对会计师事务所监督检查力度、依法查处违法违规行为的同时，积极探索建立证券资格会计师事务所信息披露制度，进一步增强会计师事务所透明度，推动构建优胜劣汰的审计市场生态。

从目前来看，本土会计师事务所与国际大所相比，还有一定差距，希望在证监会实行新政策后，本土会计师事务所能够夯实核心竞争力，迎头赶上，做到真正的“风险导向审计”。

（来源：金色光投资有道的财富号 2019-11-15 17:36） [点击查看原文]