据有关消息报道称，腾讯内部正在孵化一款信用支付产品“分付”（产品暂定名），用户在使用微信支付时可以使用“分付”先付款，再从账单期内延长时间付款或者分期付款。该产品预计在今年第四季度上线。在消费金融最初的赛道上，互联网四大巨头BATJ中，似乎惟独缺少了腾讯的身影，而阿里旗下的“花呗”无疑是市场第一，“分付”此时入局，是剑指“花呗”，还是另有所图呢？

1.    微信将入局信用支付，腾讯其实早有预谋

近日，有媒体报道，腾讯内部正在孵化一款信用支付产品“分付”，预计在今年四季度上线，目前已经进入和银行、持牌消费金融公司洽谈合作的阶段。换句话说，我们使用微信支付线上线下买买买的时候，也可以像支付宝一样先赊账后付款了。

其实，早在今年1月微信支付就曾内测过微信支付分，他的入口开在微信钱包中，由身份特质、支付行为、守约历史三个维度构成。当微信支付分达到一定额度，就能拥有一部分特权，比如免押租赁等，产品完全对标蚂蚁金服的“芝麻信用分”。这也表明在信用支付领域，腾讯是早有预谋。

此外，从腾讯的一些动作来看，也似乎有意要将金融科技作为未来主要发展方向的打算，去年下半年开始，腾讯就将“金融科技”业务独立出来，让金融科技成为了与增值业务，网络广告并列的三大主营业务之一。这一块业务主要有理财、支付、证券和创新金融四大板块，唯独少了消费金融这一重头戏。

据官方数据显示，微信用户数量超过11亿，微信支付也有8亿多人在使用，平均每个用户一天至少要用微信花两次钱。由此可见，分付有着天生的优势。可以说是万事俱备只欠东风了。

2.    互联网巨头纷纷入局，消费金融有何吸引力

从2014年开始，BATJ先后进入消费金融领域。2014年2月，京东推出了京东白条；同年12月，阿里推出了“花呗”；2015年4月，百度推出了“百度有钱”……，公开信息显示，截至2018年末，京东“白条”营收账款余额为344.49亿元，“花呗”的贷款余额在2017年上半年就已达到992亿元，年净利润34亿元，不良坏账率1%的成绩。

除了BATJ之外，互联网的第二梯队TMD（今日头条、美团、滴滴）也虎视眈眈着消费金融市场。其中滴滴、今日头条已经联合银行、持牌消费金融公司相继推出垂直领域的借贷产品。美团也在前不久也推出“买单”功能，用户开通后可获得一定的信用额度，并享有免息期，可用于美团平台支付使用。

互联网巨头纷纷入局消费金融？到底是为什么呢？众所周知，互联网产品往往都采用免费模式，这使得流量变现对互联网公司的生存和发展尤为重要。消而费金融是互联网流量变现的一个不错的模式，很多互联网公司都拥有自己的流量和产品优势，所以很多互联网公司都选择在能够实现跟本身业务融合的基础上进入消费金融市场，从而使自己的流量和场景优势更好地转化为营收和利润。

3.    入局信用支付，微信要面临的挑战还有很多

数据显示，2018年，中国90后短期消费贷款超过3万亿，约占2018年全年短期贷款总规模的三分之一。90后已逐步成为社会发展的中坚力量，消费能力日渐提升。2118年蚂蚁花呗和京东白条20-29岁用户所占比分别为24.9%和21.0%。

 在移动支付方面，艾瑞报告显示，2019年第一季度，中国第三方移动支付交易规模达到55.4万亿元，同比增长24.7%，其中支付宝占据53.8%的份额，腾讯财付通（含微信支付）位列第二占39.9%。由此可见，如果微信“分付”此时上线，消费金融市场的现有格局必会被打乱，加上本身带有的先天优势，直逼花呗也不是没有可能。

从行业上来看，想要进入消费金融领域，首先要有一个用户的使用场景，阿里巴巴和京东能在消费金融领域做到现在现在规模，也是依仗自有的电商平台。而腾讯并没有自己的电商平台给予支持，及时能链接到京东，拼多多等应用场景之中，但未来发展到底如何仍是一个未知数。

除了互联网巨头BATJ，小巨头TMD陆续入局，微博，携程等也纷纷入局，小米等手机企业也有自己的分期产品。参赛们都有着各自特色的生态体系，微信如何在各占山头的行业巨头们面前获得更多市场份额，这也是一个很大的问题。

此外，就在前不久，财付通还因为违法支付结算管理和金融消费权益保护相关制度被警告并被罚款149万元人民币，这也是2019年央行开具的首张罚单。在微信版“花呗”还没上线之前就收到了央行的罚单，这意味着如果分付上线同样会面临互联网金融领域监管的难题。

在2014年的春节，微信用红包功能偷袭支付宝，因为强大的自身流量，给支付宝带来不小的冲击。但此次面对已经占据市场第一的花呗，和各个行业巨头的纷纷入局，腾讯能不能再造奇迹，还是一个未知数。

只能说腾讯此时入局信用支付的确有着巨大的优势，但同时也存在着风险，可以得知的是，如果分付此时入局，消费金融领域的长期格局必将被打破，被改写也不是没有可能。 

（来源：财富红黑榜的财富号 2019-09-19 10:29） [点击查看原文]