股市行情
•上周,大盘以下跌4.52%收盘,深证成指下跌4.54%,创业板下跌5.54%。市盈率(PE):上证指数:13.08;深证成指:24.52;中小板指:24.57;创业板指:54.81。
上周大盘指数
市盈率PE
(数据来源:Wind;2016.12.1——2019.5.10)
(数据来源:Wind;2016.12.1——2019.5.10)
•申万一级行业板块中,国防军工下跌1.51%,家用电器下跌2.68%,纺织服装下跌2.94%。
申万一级行业一周涨跌幅
(数据来源:Wind;2019.5.6——2019.5.10)
股市点评
•节后外在不确定性的“黑天鹅”爆发,导致大盘破位运行,2月25日缺口盘中一度面临考验,也有外在不确定性转为确定性的“黑天鹅”落地,A股市场的绝地反击,全周大盘大幅震荡,先抑后扬。最终,全周大盘以下挫4.52%收盘,创业板下挫5.54%,场外资金由观望转向抄底,场内资金由出逃转向活跃,市场情绪波动较大,市场信心有待修复。
债市动态
资金面:货币利率继续下行
•近期央行公开市场逆回购投放资金500亿,市场整体资金利率大幅下行。R007均值下行37BP至2.33%,R001均值下行31BP至1.56%。DR007均值下行22BP至2.37%,DR001均值下行35BP至1.51%。
(数据来源:Wind;2016.12.1——2019.5.10)
利率债:反弹行情延续
•1年期国债收2.69%,较前一周下行1BP;10年期国债收于3.30%,较前一周下行8BP。1年期国开债收于2.87%,较前一周下行4BP;10年期国开债收于3.74%,较前一周下行8BP。
十年国债利率
(数据来源:Wind;2016.12.1——2019.5.10)
信用债:票息策略仍优
•近期信用债收益率跟随利率债下行,AAA级、AA级企业债和城投债利率平均下行12、12、14bp,信用利差主动缩窄。
债市点评
央行公开市场投放,收益率下行
•上周资金面宽松。上周央行OMO累计投放500亿,隔夜逆回购重回2%以下,R007重回2.5%以下。现券收益率下行超过8BP。
通胀回升,金融数据回落
•上周四统计局、央行分别公布通胀数据及金融数据,CPI当月同比2.5%,高于3月2.3,PPI同比回升0.5个百分点至0.9%。通胀数据高于3月,但不会制约货币政策。4月新增人民币贷款1.02万亿,新增社融1.36万亿,略低于市场预期。考虑到财政部近期积极鼓励地方债尽早发行,目前政策仍处于观察期。
美国上调2000亿美元中国输美商品关税从10%上调至25%
•5月10日,美国上调2000亿美元中国输美商品关税从10%上调至25%。中方对此深表遗憾,将不得不采取必要反制措施。第十一轮中美经贸高级别磋商正在进行中,希望美方与中方相向而行、共同努力,通过合作和协商办法解决存在的问题。
期汇风云
三组期指下跌幅度较大
•上周三组期指均下跌,幅度较大,但上周五强势上涨留下长下影,2*IH/IC当月合约比值缩小110个基点至1.1100。
沪深300指数期货(IF1905)
(数据来源:Wind;2019.3.18--2019.5.10)
黄金(AU1906)
(数据来源:Wind;2019.1.9--2019.5.11)
美元指数连续第二周下跌
•上周,中美贸易磋商成为全球金融市场最大的新闻,除此之外,美伊紧张关系升级、朝鲜半岛局势都曝出突发消息……全球股市遭遇大幅抛售、恐慌指标VIX暴涨、避险日元、黄金则持续反弹、美元连续第二周下跌。展望本周,全球市场还应该持续关注中美贸易局势的最新消息。
美元指数
(数据来源:Wind;2019.1.22--2019.5.11)
海外市场
美股主要指数纷纷收跌
•上一周全球主要市场指数纷纷收跌,标普500指数、道琼斯工业指数和纳斯达克指数分别收跌2.18%、2.12%和3.03%,抹平了近一个月内的涨幅。
上周海外指数
标普500指数(.INX)
(数据来源:Wind;2019.1.16--2019.5.10)
数据透视
北向资金净卖出174.1亿元
•北向资金净流出创单周净流出次高:5月份以来,A股市场大幅下跌。五一假期后首个交易周(5月6日至5月10日)沪指累计下跌4.52%,北上资金净卖出174.1亿元(5月10日沪深股通休市,数据截至5月9日),创历史第二大单周净流出纪录。
两融余额
5月9日,融资余额9346.82亿元,融券余额67.70亿元,两融余额9414.52亿元。
(数据来源:同花顺;2019.3.11--2019.5.9)
市场前瞻
MSCI首批扩容名单将公布
•MSCI5月半年度指数审议结果将于北京时间5月14日5时在官网公布。按计划,5月份A股纳入比例首批从5%提高到10%,本周二公布新纳入名单,增量资金令人期待。
4月经济数据将披露
•本周三(5月15日),4月工业增加值、固定资产投资增速、社会消费品零售总额等数据公布;本周四(5月16日),4月国内信贷数据公布。
国内成品油油价将于本周调整
•5月13日24时(本周一晚上12点),国内成品油油价将进行今年第10次调整。卓创资讯测算,截至5月8日,原油变化率为负1.45%,对应汽柴油价格下调70元/吨,折合升价为下调0.05元/升左右。
本周两市60亿股限售股解禁上市
•据Wind数据显示,本周共有51只个股解禁,其中9只个股在解禁后全流通。上周解禁总量60.46亿股,以上周五收盘价计算,市值约747.75亿元。
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(来源:长盛基金的财富号 2019-05-13 17:09) [点击查看原文]