首先是关于风险偏好与大类资产匹配的问题。

将风险偏好和承受力进行量化是一个不错的启发。比如能容忍多少亏损？多大回撤？投资周期多久？本身期望的组合收益是多少？我们将这些数据梳理一下，明确自己的风险偏好，在此基础上去寻找与自己风险偏好相适应的大类资产。

之后再确定对大类资产的配置。

比如假设希望资产升值，可以承担较大的波动风险，那么投资策略就需要相对积极，可以把重点放在权益资产上。但出于分散单一资产风险的考虑，也可以适当配置债券类资产和货币基金，因为两者相关系数较低，可以起到一定的风险分散效果。

同时，在布局时要把握好风险与收益的关系。

到了具体的布局阶段，就需要遵循在控制风险的基础上找到好的投资机会。我们可以参考威廉夏普提出的夏普比率，为我们提供了一个评价产品的风险收益相对客观的工具。它用标准差来表示风险，收益部分使用的是超额收益，即承担风险所获得的收益。

夏普比率= (年化收益率 - 无风险利率) /年化波动率

夏普比率越高，说明在承担一定风险的情况下，所获得的超额回报也越高。反过来，如果夏普比率很小甚至为负，则说明承担一定的风险所获的超额回报很小或者没有超额回报。挑选资产时可以参考一下这个指标。

$睿远成长价值混合A(OTCFUND|007119)$$睿远成长价值混合C(OTCFUND|007120)$$睿远均衡价值三年持有混合A(OTCFUND|008969)$