A股市场震荡拉升，创业板指表现强势，涨逾3%且突破3000点位大关，券商股全线走强，带动大金融板块走高。食品饮料、生物医药等连日上涨，消费电子、锂电、数字货币等主题持续活跃，碳中和概念反抽。北上资金净流入增速加快，成交量在连续萎缩后显示出筑底后上升的势头。

通胀压力已成为国内外关注的焦点之一，但美联储货币政策的影响短期应不会显性化。从4月政治局会议释放的偏松信号来看，国内货币政策大概率仍是中性平衡，存在长期通胀基础的可能性不大，需进一步观察5月的社融规模和地方债供给上量的情况。

市场整体大概率维持震荡区间，调整的更多是结构间的再平衡。五一节后服务业消费需求有望继续释放，中长期向好逻辑不变，可持续关注医药、半导体、白酒、家具家电、创新驱动等主题的结构性机会。配置上适当把握周期，继续关注景气向上且估值匹配度高的碳中和、光伏板块中具备长期逻辑的龙头标的。

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（来源：恒越基金的财富号 2021-05-14 16:08） [点击查看原文]