指数11连阳,你的股票涨了吗
来源 | 满意牛财经分析师 顾懿
市场展望
近期上证11连阳,期间白马蓝筹股仍是指数上行主线,中小创表现一般,且创业板又回到下跌常态走势,市场存量结构特征未变,MSCI今年6月正式开通,A股国际化步伐已然加快,绩优股将成为引领指数持续上行的动能。
而目前看此类个股占比指数权重较高,所以指数特别是上证指数已经失去了观察整体市场个股的意义,A股两极分化已经到来,所以中小创整体没有机会,只有个别行业趋势较好的绩优龙头股才有值得关注的意义,其他基本都已题材为主,对操作的要求之高不言而喻。
周五收盘后,央行公布了12月份数据,M2同比增8.2%,增速创历史新低,12月新增人民币贷款 5844亿元人民币,也创下2016年4月以来最低,比上个月下降0.9个百分点。虽然央妈有正向的引导性解释,但M2创历史新低,监管收紧政策已较明显。
同时,上周无论是债券,还是资管产品等都出台了一系列的监管政策,各类信贷的业务被全面叫停。一边央妈在管住货币供应的闸门,一边资管政策趋严,去杠杆任重而道远,所以场内医药、白酒、家电等白马蓝筹的上涨,本质也是资金规避风险的一种行为,复盘看指数虽11连阳,但大部分股票仍在下跌,且有部分还创新低。
综上所述,消息面上,央妈收紧货币政策,银监会控制类信贷的银行理财信托,监管明显加强,整体偏空。股票选择上,仍以白马蓝筹或有行业趋势业绩增长确定性较高的板块个股为主。
主题关注
电子元器件—铝电解电容
1月12日,据国际电子商情信息,智宝电子宣布自2018年2月1日起调涨铝电解电容价格,其中:低压品调涨8%~10%,中压品调涨10%~12%,高压品调涨6%~8%。
2018年开年至今,屡屡传出电子元器件大厂上调产品价格的消息,受消息影响,国内A股的相关上市公司也出现异动,艾华集团1月10日涨停,新疆众和10日、11日也出现大幅上涨。
根据目前的态势,2018年环保的压力不会解除。业内人士认为,铝箔厂即便筹集资金进行改造,短期内也很难复产。而国内的大厂商,想要扩产也并非易事,不排除有更多的中小铝箔企业退出产能,造成电子铝箔的进一步短缺。
去年12月起,日系电容器厂商交货时程,已经从原先的6周拉长到 12 周,部分日系电容器厂商交货时程甚至达到半年。受缺货涨价趋势影响,17年11月以来,台湾铝电解电容公司股价均大幅上涨,其中龙头立隆电子涨幅25.96%,其它厂商钰邦、智宝、金山电、凯美涨幅分别为34.42%、85.57%、25.88%、127.06%;上游电极箔厂商立敦涨幅70.74%。
日系尼吉康开出涨价通知,智宝电子马上跟进,业者预期电容器台厂未来不排除反映铝箔材料成本进一步涨价。