公告日期：2018-11-16

北方华锦化学工业股份有限公司

2018 年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期） 信用评级报告

信用评级报告声明

中诚信证券评估有限公司（以下简称“中诚信证评”）因承做本项目并出具本评级报告，

特此如下声明：

1、除因本次评级事项中诚信证评与评级委托方构成委托关系外，中诚信证评、评级项目

组成员以及信用评审委员会成员与评级对象不存在任何影响评级行为客观、独立、公正的关

联关系。

2、中诚信证评评级项目组成员认真履行了尽职调查和勤勉尽责的义务，并有充分理由保

证所出具的评级报告遵循了客观、真实、公正的原则。

3、本评级报告的评级结论是中诚信证评遵照相关法律、法规以及监管部门的有关规定，

依据合理的内部信用评级流程和标准做出的独立判断，不存在因评级对象和其他任何组织或

个人的不当影响而改变评级意见的情况。本评级报告所依据的评级方法在公司网站

（ www.ccxr.com.cn）公开披露。

4、本评级报告中引用的企业相关资料主要由发行主体或/及评级对象相关参与方提供，

其它信息由中诚信证评从其认为可靠、准确的渠道获得。因为可能存在人为或机械错误及其

他因素影响，上述信息以提供时现状为准。中诚信证评对本评级报告所依据的相关资料的真

实性、准确度、完整性、及时性进行了必要的核查和验证，但对其真实性、准确度、完整性、

及时性以及针对任何商业目的的可行性及合适性不作任何明示或暗示的陈述或担保。

5、本评级报告所包含信息组成部分中信用级别、财务报告分析观察，如有的话，应该而

且只能解释为一种意见，而不能解释为事实陈述或购买、出售、持有任何证券的建议。

6、 本次评级结果中的主体信用等级自本评级报告出具之日起生效，有效期为一年。债券

存续期内，中诚信证评将根据监管规定及《跟踪评级安排》，定期或不定期对评级对象进行

跟踪评级，根据跟踪评级情况决定评级结果的维持、变更、暂停或中止，并按照相关法律、

法规及时对外公布。

4 北方华锦化学工业股份有限公司

2018 年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期） 信用评级报告

概 况

发行主体概况

北方华锦化学工业股份有限公司（以下简称

“华锦股份”或“公司”）原名为辽宁华锦通达化工股

份有限公司，成立于1996年3月， 由北方华锦化学

工业集团有限公司（以下简称“华锦集团”）和深圳

通达化工总公司共同发起，通过资产重组以社会募

集方式设立的股份有限公司。经中国证券监督管理

委员会[1996]424号文批准，公司于1997年1月3日向

社会公开发行A股13,000万股，并于1997年1月30日

在深圳证券交易所挂牌上市，发行上市后总股本为

61,500万股。 2006年3月，中国兵器工业集团有限公

司（以下简称“兵器集团”）通过现金方式出资对华

锦集团进行增资扩股，取得其60%的股权，从而成

为公司的实际控制人。 2014年2月17日，公司更为

现名，证券简称由“辽通化工”变更为“华锦股份”，

证券代码仍为“000059”。经中国证监会证监许可

[2014]1071号文核准，公司于2014年12月25日向华

锦集团等8名符合条件的特定投资者非公开方式发

行398,936,170股A股，股本变更为159,944.25万股。

截至2018年3月末，公司总股本159,944.25万股，兵

器集团通过华锦集团（兵器集团持股85.58%）、振

华石油控股有限公司（中国北方工业公司持股98%，

兵器集团持有中国北方工业公司56.70%股权）和中

兵投资管理有限责任公司（兵器集团持股100%）分

别持有公司32.16%、 12.89%和2.81%的股份间接控

制公司，为公司实际控制人。

公司系国内特大型炼油化工一体化综合性石

油化工企业之一，是国内重要的成品油、中间石化

产品、 ABS合成树脂和尿素生产企业。目前，公司

主要业务包括石油化工产品和化学肥料的生产与

销售，其中石化板块产品包括柴油、聚乙烯、聚丙

烯、聚苯乙烯、 ABS、船用燃料油、工业硫磺、石

油甲苯和石油混合二甲苯等；化肥板块产品包括尿

素、甲醇和液氨等。 2015~2018.Q1，公司营业总收

入分别为309.09亿元、 291.04亿元、 337.14亿元及

81.33亿元，其中石化板块收入占比分别为91.49%、

94.98%、 95.70%和95.46%，为公司收入和利润的主

要来源；化肥板块收入占比分别为6.26%、 3.24%、

2.45%和3.04%。

截至 2017 年末，公司总资产为 309.68 亿元，

所有者权益为 126.64 亿元，资产负债率为 59.11%；

2017 年，公司实现营业收入 ……
[点击查看PDF原文]

提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。